Lineru

O que é IL e como evitá-lo?

IL (Perdas Impermanentes) sempre foi uma questão premente no mundo do DeFi, já que qualquer usuário de DEX que visa ganhar APR de pools de liquidez pode encontrá-la.

O que causa IL?
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Quando você começa a armazenar tokens em um pool de liquidez e surge uma diferença de preço entre os dois tokens nesse pool, ocorre IL. Isso significa que teria sido melhor simplesmente manter esses tokens na sua carteira. Por exemplo, se o token A sobe 15% enquanto o token B cai 5%, IL surge. Em outras palavras, ao fornecer liquidez a um pool, você quer que o volume de tokens permaneça na mesma posição em que estava inicialmente. Você quer que os tokens fiquem parados.

Como evitar IL: Método 1
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No STONfi, o maior DEX na blockchain $TON , uma solução foi encontrada. Há um pool de liquidez STON/USDT com um recurso de proteção contra IL. Como isso funciona? Todo mês, uma compensação igual ao valor de IL é enviada para as carteiras. Isso permite que as perdas sejam cobertas mesmo que o preço de um token mude em até 50%. A propósito, este pool também tem agricultura ativa, aumentando seu APR para 19%. Como estamos falando sobre agricultura, vamos fazer uma transição suave para o segundo método.

Como evitar IL: Método 2
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Aqui no STONfi, há muitos pools de liquidez com agricultura. A agricultura é outra característica única deste DEX, onde os provedores de liquidez recebem recompensas adicionais em tokens por fornecer liquidez a um pool. Essas recompensas são independentes do APR base do pool - são um valor fixo que funciona mesmo que os volumes de negociação no pool caiam repentinamente. Essas recompensas podem servir como compensação para IL, efetivamente compensando-as.

Seleção de pools com agricultura:

• AMORE/TON: 130% APR
• JETTON/USDT: 46% APR
• STON/USDT: 19% APR + Proteção contra IL

A liquidez é a força vital de todo DeFi, pois alimenta quase tudo: pools de liquidez, trocas e mais. Como qualquer recurso, a liquidez é limitada, então várias DEXs devem abordar a questão das escassezes de liquidez.

Por que a liquidez é tão importante?
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Quando você faz uma troca, você coloca um token e pega outro de um pool de liquidez. No entanto, há um conceito chamado slippage, que pode resultar em você receber uma quantidade menor de tokens do que você colocou. Quanto mais liquidez houver, menos slippage ocorre, e assim, mais tokens você recebe da troca. Em outras palavras, a taxa de troca é melhor em pares líquidos e pior em pares ilíquidos.

Como esse problema é resolvido?
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Diferentes DEXs podem ter mais ou menos liquidez em reserva, então a taxa de câmbio pode variar entre as plataformas. Mas por que não simplesmente combinar a liquidez de todos os resolvedores para obter a melhor taxa? Essa é a solução única encontrada na $TON blockchain - o Protocolo Omniston.

Como o Omniston funciona?
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Omniston é um protocolo que atua como um agregador, conectando liquidez de várias fontes e fornecendo um slippage virtual zero. Foi desenvolvido pela STONfi, o maior #DEX na #TON blockchain, e realmente oferece uma quantidade substancial de liquidez. Neste momento, é a maneira mais inteligente de trocar seus tokens no TON, pois você não encontrará menos slippage em nenhum outro lugar.

Como #Telegram influencia $TON ?

O ecossistema TON é incrivelmente diversificado, e grande parte dessa diversidade decorre do Telegram, que continua a dar origem a produtos cada vez mais empolgantes. Aqui estão alguns exemplos:

• Presentes NFT
• Adesivos NFT
• Jogos tap-tap (no passado)

Além disso, se visitarmos o STONfi, o maior DEX na blockchain TON, perceberemos que os pools de liquidez com os maiores APRs são fazendas que apresentam as mascotes do Telegram - Cherry e Utya (Pato). Mas por que eles têm APRs tão altos? A razão é que esses pools de liquidez atualmente têm agricultura ativa, oferecendo recompensas adicionais por fornecer liquidez.

• CHERRY/TON - 529% APR
• UTYA/TON - 324% APR

Em resumo, o Telegram serve como uma plataforma para implementar funções em toda a rede TON.

Para que um DEX seja o líder em sua blockchain, ele precisa ter a maior quantidade de liquidez ou algumas características únicas.

STONfi, o principal Dex em $TON , combina ambos esses aspectos, e ao longo do último ano, introduziu uma variedade de recursos emocionantes:

1. Provisão Arbitrária
Esse recurso permite que os usuários forneçam liquidez a um pool com apenas um token, em vez de dois em uma proporção de 50/50.

2. Omniston
Um protocolo de liquidez unificado que garante deslizamento mínimo durante as trocas.

3. WCPI
Um novo tipo de pool de liquidez onde os usuários podem ajustar a proporção dos tokens que fornecem.

#MarketPullback #Toncoin

Os fundos de liquidez são a espinha dorsal das trocas descentralizadas (DEXs), funcionando como contratos inteligentes que bloqueiam uma quantidade definida de tokens. Esses tokens permitem que outros participantes em sistemas descentralizados se envolvam em atividades como troca ou ganho de recompensas. Para que um fundo funcione de forma eficaz, criptomoedas líquidas suficientes devem estar disponíveis; caso contrário, as transações podem falhar ao serem processadas.

Na STONfi, uma blockchain principal #DEX on $TON , um sistema de recompensas chamado farming foi integrado para incentivar a provisão de liquidez. Esse sistema, acessível através da plataforma da STONfi, distribui recompensas em tempo real com base na participação de cada participante em um fundo. Uma participação maior corresponde a maiores recompensas, promovendo a participação ativa.

A implementação da STONfi suporta APRs atraentes para vários pares, aumentando o apelo de seu ecossistema. As taxas de recompensa atuais incluem:
• TONG/TON: 58% APR
• JETTON/USDT: 49% APR
• STON/USDT: 25% APR + Proteção IL

Através desses mecanismos, a STONfi garante uma liquidez robusta e oportunidades de recompensa para os participantes em seu ecossistema descentralizado.

Altcoins são um conceito amplo, e cada blockchain tem sua própria lista de altcoins. Neste post, vamos aprender sobre os principais altcoins da $TON blockchain e seus pools de liquidez associados.

— #MAJOR /TON: 97% APR
Entre todos os tokens dos jogos TapTap, o MAJOR parece ser o mais ativo. Após sua listagem, o token continua a prosperar, já que a equipe continua introduzindo várias atividades. Por exemplo, o Major está atualmente sendo profundamente integrado ao Telegram (verificação de canal), e o fundador do projeto, Roxman, está desenvolvendo uma plataforma dedicada para presentes NFT chamada Portals, onde eu acredito que o token também terá utilidade.

— STON/USDT: 26% APR
Este é o token nativo do STONfi, o principal DEX na blockchain TON, onde, a propósito, todos os pools de liquidez neste post estão hospedados. O DEX em si se envolve ativamente com seu token. Por exemplo, este pool recentemente introduziu Proteção IL - um programa para compensar a perda impermanente. E funciona maravilhosamente.

— STORM/TON: 21% APR
Este é outro token de um DEX, e possui uma característica interessante, atualmente única no STONfi. A questão é que este pool de liquidez opera uma "Fazenda Contínua" - essencialmente um mecanismo de agricultura "sem fim" que é reabastecido com base nos volumes de negociação dentro do Storm DEX. Pelo que eu vi, o APR deste pool se manteve consistentemente em torno desse nível.

Aqui está como os investimentos em projetos individuais podem impactar o desenvolvimento de um ecossistema inteiro:

Recentemente, a STONfi, a maior #DEX na blockchain $TON , levantou $9,5M em investimentos da Ribbit Capital e CoinFund

A STONfi é conhecida, entre outras coisas, por suas ferramentas interessantes, como o Protocolo Omniston - um protocolo que atua como um agregador de liquidez e fornece aos usuários as melhores taxas de câmbio.

Ao revisar o roadmap da STONfi, destaquei alguns pontos interessantes:
• Cross-chain entre TON e #Tron , #Polygon , outras EVM
• Livro de ordens de limite
• Trocas sem gás

Todos esses são planos muito empolgantes, e acredito que esses investimentos ajudarão muito a equipe a torná-los realidade. Pessoalmente, estou realmente ansioso pela implementação cross-chain da STONfi, pois isso simplificaria significativamente a gestão de liquidez na blockchain #TON .

Saiba mais aqui:
https://t.me/stonfidex/1026

A $TON blockchain hospeda um par de troca principal, TON/USDT, que desempenha um papel significativo em seu ecossistema. Ao contrário de outras blockchains onde os pares principais, como o WBTC/USDC de #uniswap com um baixo 0,23% de APR devido ao alto TVL, a base de usuários do TON muitas vezes carece de familiaridade com sistemas descentralizados. Para aumentar o engajamento com #defi , o par principal no TON deve fornecer um APR atraente para atrair participantes.

STONfi, a principal exchange descentralizada da #TON blockchain, introduziu um sistema de farming para o par TON/USDT para resolver isso. Este sistema permite que os usuários ganhem recompensas extras ao contribuir com liquidez.

O APR do farming se combina com o APR do pool, e os usuários recuperam o número exato de tokens LP ao retirar liquidez.

Os pares selecionados no STONfi atualmente têm farming ativo:

• TON/USDT: 19% APR
• JETTON/USDT: 49% APR
• STON/USDT: 25% APR + Proteção IL

O principal problema com pools de liquidez para LPs é a perda impermanente (IL), que pode fazer com que as pessoas fiquem receosas de participar delas. No entanto, uma solução já foi concebida.

Na STONfi, a principal #DEX na blockchain $TON , existe a pool STON/USDT, que tem um recurso exclusivo — "Proteção contra IL." O que é isso?

Em resumo, uma pool de liquidez com Proteção contra IL permite que você forneça liquidez enquanto minimiza a perda impermanente. A compensação por IL é automaticamente distribuída todo mês. Isso torna essa pool a mais atraente em todo o DEX, porque a Proteção contra IL é exclusiva para STON/#USDT .

Além disso, a STONfi também oferece farming, que proporciona recompensas adicionais. Essas recompensas existem independentemente dos volumes e do APR da pool, portanto, também podem servir como compensação parcial para IL.

Por que um #DEX tem um alto #TVL enquanto outro tem um baixo?

A formação do TVL (Valor Total Bloqueado) depende de quanta liquidez está presente nas pools de liquidez. Para alcançar um alto TVL, você precisa atrair LPs (Provedores de Liquidez) para fornecer liquidez. Como isso pode ser feito?

Uma solução única foi encontrada na STONfi, a maior DEX na $TON blockchain. Em algumas pools de liquidez, incluindo a principal pool TON/USDT, há um recurso de farming. O farming fornece recompensas adicionais para os LPs por serem provedores de liquidez. Graças ao farming, o APR geral na pool de liquidez aumenta, tornando a pool atraente para todos.

Pools de liquidez atuais com farming:

• TONG/TON: 58% APR
• JETTON/USDT: 49% APR
• STON/USDT: 25% APR + Proteção IL

Para participar do farming:
1. Vá para a STONfi
2. Na aba “Pools”, escolha a pool de liquidez que você gosta
3. Clique em “Adicionar Liquidez”

Onde armazenar seus tokens na blockchain $TON ?

Na minha opinião, o melhor lugar para armazenar seus tokens é em pools de liquidez. Sim, você ouviu certo — não em uma carteira, mas em pools de liquidez. Ao contrário de simplesmente manter tokens, os pools de liquidez oferecem a oportunidade de ganhar APR, o que é muito mais interessante, especialmente quando o preço do TON está estagnado há bastante tempo.

Agora mesmo, na STONfi, a principal #DEX na blockchain TON, há muitos pools de liquidez com APRs bastante altos. Esses altos APRs são devido à agricultura ativa nesses pools. Agricultura é quando os provedores de liquidez (LPs) recebem recompensas adicionais por fornecer liquidez. Aqui estão alguns desses pools de liquidez:

• TONG/TON: 58% APR
• JETTON/USDT: 49% APR
• STON/USDT: 25% APR + Proteção IL

A blockchain $TON está se tornando a blockchain mais barata, e isso não se trata das características da rede, mas das ferramentas dentro do ecossistema TON.

A primeira coisa que vem à mente é o protocolo #Omniston , desenvolvido pela STONfi, o principal #DEX na blockchain #TON . Ele agrega todas as fontes de liquidez, atuando como um agregador, e oferece as melhores taxas de troca. Isso significa que você recebe mais tokens após uma troca.

Em segundo lugar, a STONfi apresentou recentemente a função de Provisão Arbitrária, que permite que você forneça liquidez sem precisar trocar tokens para alcançar uma proporção de 50/50. Apenas um token é suficiente. Isso economiza seu tempo.

E já que estamos falando sobre provisão de liquidez, aqui está uma lista curta de pools atuais na STONfi:

> #BLUM /TON: 229% APR
> #Major /TON: 65% APR
> STON/USDT: 24% APR (Proteção IL)

Toda blockchain tem sua stablecoin principal. No EVM, é USDT; no $SOL , é $USDC . Mas e quanto a $TON ?

Recentemente, $USDe — uma stablecoin de #ethena — apareceu no STONfi, a principal #DEX na blockchain TON, e aqui está o motivo pelo qual está prestes a se tornar a stablecoin nativa desta blockchain:

Primeiro, sua operação não requer mais pontes ou serviços externos; tudo acontece nativamente no TON através do STONfi.

Segundo, há uma oportunidade de ganhar Ethena Points através de staking e fornecimento de liquidez. Enquanto o staking é simples, eu gostaria de mergulhar mais fundo no fornecimento de liquidez. No STONfi, existem três pools de liquidez com $USDe:

> USDe/USDT - <0.1% APR + Ethena Points
> tsUSDe/USDe - 4.5% APR + Ethena Points
> TON/USDe - 24% APR mas sem Ethena Points

Na minha opinião, o “meio termo” é o segundo pool, pois combina um APR decente com Ethena Points. Além disso, é um pool WStable, o que significa perda impermanente mínima (IL), que poderia ser uma preocupação no terceiro pool, onde o APR é o mais alto.

$TON has reagido de forma bastante forte à alta otimista de $BTC para seu ATH, então o interesse no token está gradualmente retornando.

Simplesmente manter tokens não pode mais ser chamado de altamente lucrativo nesses dias, então se você está segurando TON e planejando mantê-lo a longo prazo, há uma oportunidade de se tornar um provedor de liquidez (LP) na STONfi e ganhar APR com isso. Veja como funciona:

1. Vá para a STONfi
2. Escolha um pool de liquidez que você goste
3. Clique em "Adicionar liquidez"
4. Ative a função "Provisão Arbitrária", que permite evitar a troca de tokens na proporção necessária
5. Se disponível, ative "Obter Recompensas de Fazenda"

E aqui estão alguns pools de liquidez na STONfi com APRs saborosos:

• BLUM/TON: 225% APR
• JETTON/USDT: 47% APR
• STORM/TON: 30% APR (fazenda em andamento)

BLUM/TON - 255% APR

Estou mergulhando nas pools de liquidez com o maior APR em DEXs, e hoje, esta pool ocupa a primeira posição em APR na STON.fi, a maior #DEX na blockchain $TON . Então, por que isso acontece?

1. Farming
Atualmente, o farming está ativo nesta pool de liquidez, oferecendo recompensas de $417/dia, o que contribui para este alto APR. Além do APR base da pool, os provedores de liquidez (LPs) também estão recebendo recompensas extras.

2. Airdrop
A Blum recentemente realizou seu airdrop, mas o que é notável é que a maioria dos usuários manteve seus tokens em vesting, reclamando-os gradualmente. Isso cria volumes estáveis no par BLUM/TON, resultando em um alto APR.

3. Fatores Adicionais
Pelo que eu sei, a equipe da Blum não permitiu que os usuários reclamassem tokens em exchanges centralizadas (#Cex ); apenas reclamações na blockchain estavam disponíveis. Se isso for verdade, 100% dos #Blum volumes do airdrop são processados através de DEXs, com a maioria acontecendo na SТОNfi, o que impulsiona ainda mais o alto APR.

Diferentes blockchains abordam a questão da escassez de liquidez de várias maneiras, e uma solução única foi encontrada na blockchain $TON - farming, que opera em pools de liquidez na STONfi. Mas o que é farming?

Cada pool de liquidez tem seu próprio APR para provedores de liquidez - isso é claro. No entanto, o farming oferece recompensas adicionais para provedores de liquidez, permitindo que o APR total em um pool atinja valores massivos. Aqui estão alguns exemplos na STONfi:

• BLUM/TON: 239% APR
• TONG/TON: 52% APR
• JETTON/USDT: 48% APR

É o farming que sustenta alta liquidez nesses pools, atraindo mais provedores de liquidez.

O que é interessante é que um pool de liquidez não precisa necessariamente de grandes volumes. As recompensas do farming são fixas, e o APR do farming depende não de volumes ou TVL, mas unicamente de TVL.

Mesmo que você não tenha $BTC em seu portfólio, a alta histórica ainda é um motivo para comemorar. Pelo menos porque BTC é o motor da criptomoeda e junto com ele, todo o mundo web3 ganha vida.

Antes de tudo, a #altseason geralmente começa quando o bitcoin está em ATH. A liquidez transborda para outras blockchains, o que formula um cenário geral otimista.

Em segundo lugar, algo que não muitas pessoas se concentram é o empurrar de limites. Cada vez mais novas pessoas estão entrando no cripto e adicionando sua liquidez, e mais instituições estão se tornando interessadas no campo, observando o aumento da atenção geral ao BTC.

O que se segue a isso é que os volumes gerais estão aumentando. Não apenas em BTC, mas também em outras redes. Vamos pegar a TON como exemplo, porque ela reagiu fortemente ao crescimento do BTC e subiu de preço em ~10% em 7 dias. Portanto, os volumes estão subindo, o que significa que os APRs estão subindo na STONfi, a DEX líder nesta blockchain, e aqui estão alguns dos pools de liquidez atuais:

- BLUM/TON: 245% APR
- TONG/TON: 53% APR
- JETTON/USDT: 48% APR

Navegar pelas numerosas pools de liquidez em uma grande exchange descentralizada (DEX) pode parecer opressor, com muitos usuários se perguntando: "Qual pool é a melhor?" A escolha é mais simples do que parece, pois alguns fatores chave ajudam a identificar pools de alta qualidade que atendem a diferentes necessidades.

1. Uma característica crítica é a proteção contra perda impermanente (IL), oferecida exclusivamente pela pool STON/USDT na STОNfi, a DEX líder de $TON . Esta pool compensa automaticamente a IL, protegendo os provedores mesmo durante oscilações de preço, enquanto também oferece recompensas de farming com uma taxa de 35% de APR. Este benefício duplo a torna uma opção destacada para usuários avessos a riscos.

2. Outro fator é o farming, que aumenta o APR por meio de recompensas extras de tokens para os provedores de liquidez. Na STОNfi, pools como BLUM/TON (421% APR) e JRT/TON (233% APR) oferecem APRs atrativos.

Todos os tipos de pools de liquidez

Pools de liquidez, a pedra angular de #defi , estão em constante evolução além de sua estrutura básica. Na blockchain $TON, designs de pool avançados atendem a diversas necessidades, oferecendo soluções como:

— Pools WSS (Weighted Stableswap) para razões de token flexíveis em pares estáveis como tsTON/TON, minimizando a perda impermanente (IL).

— Pools WCPI (Weighted Constant Product Invariant) permitem razões personalizadas, como 80% em um ativo estável e 20% em um volátil, para maior controle.

— Pools Stableswap, como AquaUSD/USDT, eliminam a IL, mas frequentemente têm APRs mais baixos devido ao alto TVL.

A base de usuários única da blockchain TON, muitos novos no DeFi, se beneficia desses tipos inovadores de pool que aprimoram a acessibilidade e a gestão de riscos. Esses avanços refletem o compromisso da TON em tornar o DeFi mais adaptável e amigável ao usuário para um público amplo.

STОNfi, a principal exchange descentralizada (DEX) da TON, implementa esses pools de ponta. Todos eles estão disponíveis agora e você pode experimentá-los.

A diferença entre duas DEXs em $TON

A blockchain TON disparou em popularidade no ano passado, atraindo milhões de novos usuários através de sua integração com o Telegram e jogos TapTap que trouxeram pessoas comuns para o ecossistema. Esse crescimento destacou suas duas principais exchanges descentralizadas (DEXs): STОNfi e DeDust, que gerenciam a maioria das trocas de tokens.

STОNfi está pioneirando o Protocolo Omniston, um sistema de agregação de liquidez que puxa de múltiplas DEXs para fornecer taxas otimizadas e cotações sem slippage. Essa inovação, ausente no whitepaper da DeDust, que carece de planos futuros, posiciona a STОNfi como uma plataforma visionária. Ambas as DEXs oferecem velocidades de troca semelhantes, mas o maior valor total bloqueado (TVL) da STОNfi na maioria dos pares resulta em menor slippage, melhorando a experiência do usuário.

Em termos de interface, o design azul claro e branco da STОNfi é intuitivo, com navegação clara e texto legível. A estética preto-laranja da DeDust, embora impactante, apresenta problemas de usabilidade: as buscas por pools são lentas, e navegar de volta de uma página de pool reseta para o topo da lista, frustrando os usuários. A interface amigável da STОNfi a torna mais acessível para a diversa base de usuários da TON.