ТЛ;ДР

Бесплатно давать деньги в долг не имеет смысла. Если Алиса захочет занять у Боба 10 000 долларов, Бобу понадобится финансовый стимул, чтобы одолжить ей эти деньги. Этот стимул проявляется в форме процентов — своего рода комиссии, которая добавляется к сумме, которую Алиса занимает.

Процентные ставки оказывают глубокое влияние на экономику в целом, поскольку их повышение или понижение сильно влияет на поведение людей. Говоря в широком смысле:

  • Более высокие процентные ставки делают сохранение денег привлекательным, поскольку банки платят вам больше за хранение у них денег. Занимать деньги менее привлекательно, потому что вам нужно платить более высокие суммы по взятому кредиту.

  • Более низкие процентные ставки делают привлекательным брать взаймы и тратить деньги – ваши деньги не принесут многого, если они будут сидеть сложа руки. Более того, вам не нужно платить огромные суммы сверх суммы, которую вы берете в долг.


Введение

Как мы видели в книге «Как работает экономика?», кредит играет жизненно важную роль в мировой экономике. По сути, это смазка для финансовых операций: люди могут использовать капитал, которого у них нет, и погасить его позже. Предприятия могут использовать кредит для покупки ресурсов, использовать эти ресурсы для получения прибыли, а затем платить кредитору. Потребитель может взять кредит на покупку товаров, а затем со временем возвращать кредит меньшими частями.

Конечно, в первую очередь у кредитора должен быть финансовый стимул предлагать кредит. Часто они взимают проценты. В этой статье мы углубимся в процентные ставки и то, как они работают.


Что такое процентная ставка?

Проценты – это платеж, причитающийся заемщику кредитору. Если Алиса одолжит деньги у Боба, Боб может сказать, что вы можете получить эти 10 000 долларов, но с процентной ставкой 5%. Это означает, что Алисе необходимо будет вернуть первоначальные 10 000 долларов США (основную сумму) плюс 5% от этой суммы к концу периода. Таким образом, ее общая сумма выплаты Бобу составит 10 500 долларов.

Итак, процентная ставка — это процент процентов, причитающихся за период. Если это 5% в год, то Алиса задолжала бы 10 500 долларов в первый год. Оттуда у вас может быть:

  • простая процентная ставка – в последующие годы взимается 5% от основной суммы долга.

или

  • сложная процентная ставка — 5% от 10 500 долларов США в первый год, затем 5% от 10 500 долларов США + 525 долларов США = 11 025 долларов США во второй год и так далее.


Почему процентные ставки важны?

Если вы не совершаете сделки исключительно с криптовалютой, наличными и золотыми монетами, процентные ставки влияют на вас, как и на большинство других. Даже если вы каким-то образом нашли способ платить за все в Dogecoin, вы все равно ощутите их эффект из-за их значения в экономике.

Возьмем коммерческий банк – вся его бизнес-модель (банковское дело с частичным резервированием) вращается вокруг заимствований и кредитования денег. Когда вы вносите деньги, вы выступаете в роли кредитора. Вы получаете проценты от банка, потому что они одалживают ваши средства другим людям. Напротив, когда вы занимаете деньги, вы платите проценты банку.

Коммерческие банки не обладают большой гибкостью, когда дело доходит до установления процентных ставок – это зависит от организаций, называемых центральными банками. Подумайте о Федеральной резервной системе США, Народном банке Китая или Банке Англии. Их работа — возиться с экономикой, чтобы она оставалась здоровой. Одной из функций, которые они выполняют в этих целях, является повышение или понижение процентных ставок.

Подумайте об этом: если процентные ставки высоки, вы получите больше процентов за ссуду своих денег. С другой стороны, вам будет дороже брать кредит, поскольку вы будете должны больше. И наоборот, при низких процентных ставках кредитовать не очень выгодно, но заимствовать становится привлекательно.

В конечном итоге эти меры контролируют поведение потребителей. Снижение процентных ставок обычно делается для стимулирования расходов в периоды, когда они замедляются, поскольку это побуждает частных лиц и предприятия брать взаймы. Затем, когда у них будет больше кредитов, они, надеюсь, пойдут и потратят их.

Снижение процентных ставок может быть хорошим краткосрочным шагом для оживления экономики, но оно также вызывает инфляцию. Доступно больше кредитов, но количество ресурсов остается прежним. Другими словами, спрос на товары увеличивается, а предложение — нет. Естественно, цены начинают расти, пока не будет достигнуто равновесие.

В этот момент высокие процентные ставки могут послужить контрмерой. Установление их высоких значений сокращает объем обращающихся кредитов, поскольку каждый начинает погашать свои долги. Поскольку на этом этапе банки предлагают щедрые ставки, люди вместо этого будут экономить свои деньги, чтобы заработать проценты. При меньшем спросе на товары инфляция снижается, но экономический рост замедляется.


➟ Хотите начать работу с криптовалютой? Купите биткойны на Binance!


Что такое отрицательная процентная ставка?

Экономисты и эксперты часто говорят об отрицательных процентных ставках. Как вы понимаете, это минусовые ставки, которые требуют платить за предоставление кредита или даже за хранение его в банке. В более широком смысле, это делает кредитование для банков дорогостоящим. Более того, экономия становится дорогостоящей.

Это может показаться безумной концепцией. В конце концов, кредитор – это тот, кто принимает на себя риск того, что заемщик не сможет погасить кредит. Почему они должны платить?

Возможно, именно поэтому отрицательные процентные ставки являются чем-то вроде последнего средства для исправления проблем с экономикой. Идея исходит из опасения, что люди могут предпочесть придержать свои деньги во время экономического спада, предпочитая ждать, пока они восстановятся, чтобы заниматься какой-либо экономической деятельностью.

Когда ставки отрицательны, такое поведение не имеет смысла – заимствование и траты кажутся наиболее разумным выбором. Вот почему некоторые считают отрицательные процентные ставки действенной мерой в чрезвычайных экономических условиях.


Заключительные мысли

На первый взгляд, процентные ставки представляют собой относительно простую для понимания концепцию.

Тем не менее, они являются неотъемлемой частью современной экономики – как мы видели, их корректировка может фундаментально изменить поведение людей и предприятий. Вот почему центральные банки играют такую ​​активную роль, используя их для поддержания экономики стран на правильном пути.