Deutsche Bank, крупнейший банк Германии, в пятницу вызвал шок в банковской системе, вызвав новые опасения после саги Credit Suisse. На прошлой неделе мы сообщали о ситуации в Credit Suisse, которая развивалась, когда она взяла экстренный кредит от Швейцарского национального банка. Кризис начался в США с краха Банка Кремниевой долины (SVB), но теперь риск заражения добрался до Европы и распространяется, как лесной пожар. После того, как сага о Credit Suisse, казалось, разрешилась, ситуация в Европе утихла, пока не появились новости о Deutsche Bank. Сообщалось, что рост стоимости страхования от дефолта банка, который вырос до четырехлетнего максимума, нанес удар по цене акций, но ситуация, похоже, ухудшается. В феврале Deutsche Bank опубликовал информацию о том, что в 2022 году он получил прибыль в размере 5,6 млрд евро до уплаты налогов. Несмотря на это, его финансы, как утверждается, находятся в беспорядке и могут стать еще одним домино в крахе традиционной банковской системы. Проблема связана с тем, как банки хранят депозиты своих клиентов. Обычно эти депозиты инвестируются в долгосрочные облигации, закрепляя деньги под долгосрочную гарантированную процентную ставку. Обычно это нормально, но делает банк уязвимым для массового изъятия средств. Сообщалось, что на конец 2022 финансового года обязательства Deutsche Bank составили ~$1,35 трлн. Эта ошеломляющая цифра определяет масштаб возможной катастрофы. Когда система расшатана, как это происходило в последние несколько недель, клиенты спешат забрать свои средства, а банки не могут этого сделать, если депозиты неликвидны. Следовательно, Банку затем необходимо обратиться за ликвидностью.

График Дойче Банка

График Deutsche Bank ($DB). Источник: Трейдингвью

Цена акций банка упала до дневного минимума ~$8.85, что примерно на 8.31% ниже, чем на момент закрытия торгов в четверг. На момент написания статьи акции немного отдохнули, подскочив примерно до отметки $9. На первый взгляд, это может показаться не таким уж плохим, падение на 5-8%, но это не альткоин; это один из крупнейших банков Европы, но в настоящее время он торгуется так, как будто это альткоин. Миллионы людей держат свои средства на кону только в этом банке, в дополнение к влиянию на другие европейские банки, которое могут оказать любые негативные настроения. С конца января $DB упал более чем на 30%, что показывает, что это не однодневное явление; оно накапливалось в течение некоторого времени.

Зловещие знаки

Любопытно, что пятница, похоже, является днем, когда у крупных банков возникают проблемы. Возвращаясь к мировому финансовому кризису 2008 года, Washington Mutual подала заявление о банкротстве по главе 11 в пятницу, 26 сентября 2008 года. Пятница, 12 сентября, была последним днем ​​торговли для Lehman Brothers перед объявлением их банкротства. Пятница также стала критическим днем ​​в этом текущем банковском кризисе. Регуляторы арестовали Silicon Valley Bank в пятницу, 10 марта. Этот день также был последним рабочим днем ​​для Signature Bank перед его арестом два дня спустя. Предложение UBS о покупке Credit Suisse также поступило на прошлой неделе, в пятницу, 17 марта. Что может быть в эту пятницу?