ТЛ;ДР

Доходное фермерство — это практика использования своих криптоактивов для получения пассивного дохода или прибыли. Обычно это включает в себя предоставление ликвидности протоколам DeFi или кредитование или размещение криптоактивов в обмен на вознаграждение. Некоторые фермеры, выращивающие урожай, используют их все одновременно. Как и все возможности криптовалюты, выращивание урожая не лишено рисков. Непостоянные потери, ошибки в смарт-контрактах или протоколах, а также непомерные сборы за газ — вот некоторые риски, с которыми сталкиваются фермеры.

Следовательно, фермеры, производящие урожай, должны провести тщательное исследование, прежде чем вкладывать свои средства в фермерское хозяйство. Некоторые распространенные способы сделать это включают изучение команды, безопасности, типа токена и сроков, связанных с инвестициями. Хотя DYOR (проведение собственного исследования) не может полностью предотвратить потери криптовалюты, он может помочь снизить риски.

Введение

В своей простейшей форме фермерство использует простаивающие криптоактивы для получения криптовалютных процентов. С помощью смарт-контрактов владельцы могут одалживать свою криптовалюту другим и получать взамен вознаграждение. В экосистеме децентрализованных финансов (DeFi) существует несколько способов получения дохода от криптовалюты, наиболее распространенными из которых являются:

  1. Кредитование активов с использованием протокола криптокредитования.

  2. Ставка криптовалюты на протокол.

  3. Стать поставщиком ликвидности (LP) для протокола DeFi (например, децентрализованной биржи (DEX)) и получать вознаграждения LP (см. токены LP).

Многие фермеры, выращивающие урожай, используют один или несколько из вышеперечисленных методов для создания потока пассивного дохода. Однако, как и другие возможности DeFi, выращивание урожая имеет свои риски. Собираетесь ли вы стать фермером или просто интересуетесь его механикой, полезно проявить должную осмотрительность.

Риски урожайного земледелия

Непостоянная потеря

Вероятно, наиболее заметным риском в выращивании урожая и в пространстве DeFi в целом являются непоправимые потери. Когда владельцы криптовалют участвуют в сборе прибыли, они часто блокируют свою криптовалюту на определенный период, что делает эти активы относительно неликвидными.

Непостоянная потеря возникает, когда цена ваших токенов меняется по сравнению с ценой, по которой вы внесли их в пул. Чем больше изменение, тем больше потеря, независимо от направления цены.

Хотя заработанные сборы за выращивание урожая могут помочь компенсировать убытки, это не всегда так и может представлять собой серьезный риск. Если вы хотите узнать больше, прочитайте наше подробное объяснение непостоянной потери.

Хаки

Смарт-контракты контролируют протоколы DeFi, и одна ошибка в коде смарт-контракта может привести к падению стоимости токена до нуля. Этот риск усугубляется тем фактом, что злонамеренный хакер может использовать ошибку или проблему безопасности для манипулирования проектом.

Мошенничество

Кто-то с плохими намерениями и правильным набором навыков может создать платформу DeFi и выдать ее за законный сайт по выращиванию урожая. В конце концов, проекты DeFi имеют открытый исходный код, прозрачны и не требуют разрешений, а это означает, что любой может скопировать базовый код и создать новый проект. Хотя ранние последователи обычно получают более щедрое вознаграждение, подумайте дважды, прежде чем делать это, поскольку высокие вознаграждения сопряжены с высокими рисками.

Недавно запущенные платформы для выращивания урожая могут быть труднее исследовать, поскольку отзывы пользователей и информация о них, как правило, ограничены. Будьте особенно осторожны с такими платформами, поскольку вы не сможете вывести внесенные на депозит средства или получить вознаграждение, даже если передумаете после перехода на такую ​​платформу.

Высокие тарифы на газ

Когда сеть перегружена, это обычно приводит к повышению платы за газ. Такие беспрецедентные скачки затрагивают фермеров, выращивающих урожай, у которых меньше средств, поскольку плата за газ может съедать их заработанные гонорары. Даже если они решат оставить свои активы в пуле, на них все равно могут повлиять другие риски, такие как безвозвратная потеря и ликвидация.

Распространенные способы DYOR

Безопасность

Обеспечение безопасности протоколов фермерства и DeFi имеет решающее значение для предотвращения вредоносных атак. Чтобы снизить риск таких атак, важно убедиться, что авторитетный источник проверил код смарт-контракта. Ищите проекты DeFi, смарт-контракты которых прошли тщательную проверку.

Бесчисленные проекты DeFi начинаются с разветвления успешных протоколов DeFi, таких как UniSwap. Однако многие из них терпят неудачу из-за сетевых эффектов или отсутствия ликвидности, среди других причин. Хуже того, некоторые из них даже намеренно создаются как мошенничество. Например, мошенническая команда может создать форк, попытаться привлечь к нему ликвидность, а затем исчезнуть с вновь приобретенными токенами.

Также важно знать общую заблокированную стоимость (TVL) в проекте, которая представляет собой общую сумму, заблокированную в данный момент в протоколе. Если TVL кажется подозрительно низким, это указывает на то, что в протоколе заблокировано еще меньше капитала, что, в свою очередь, означает меньшую урожайность для фермеров.

Токен

Различные пулы предлагают разные возможности для различных активов, включая стейблкоины и токены «голубых фишек» (т. е. токены известных блокчейн-проектов, таких как Биткойн и Ethereum). Протоколы также могут распространять свои токены среди стейкеров и поставщиков ликвидности.

Важно помнить, что протокол может привязывать свой токен к своим службам несколькими способами. Например, он может использовать токен в качестве маркетинговой тактики для привлечения большего количества пользователей. Поэтому всегда будьте уверены в том, какой токен вы получите от выращивания урожая.

График

Новые протоколы DeFi часто предлагают более высокие вознаграждения ранним пользователям, стремящимся увеличить ликвидность. Это также работает как стимул для готовности пойти на риск, инвестируя и используя новый или непроверенный продукт или услугу.

Однако, хотя раннее внедрение может привести к большей выгоде, это также рискованная затея: протокол выращивания урожая может не оказаться успешным. Таким образом, вложенные деньги и время могут не окупиться.

Фермерам, выращивающим урожай, следует тщательно взвесить свои варианты и учесть все факторы, а также другие возможности. Из-за возможной инфляции токенов и, как следствие, снижения цен, новые протоколы DeFi не могут предлагать высокие вознаграждения в течение длительных периодов времени, особенно если они вознаграждают фермеров, использующих их собственные токены.

Команда

При поиске информации обращайте внимание на ошибки на основном веб-сайте по выращиванию урожая — ошибки могут указывать на небрежность или, что еще хуже, мошенническую команду. В идеале сайт должен быть хорошо спроектирован, не содержать опечаток и битых ссылок и выглядеть профессионально. Другой способ оценить надежность команды — подлежит ли она регулярным проверкам, проводимым внешним и независимым аудитором.

Команда должна быть хорошо сбалансированной и состоять из предпринимателей, менеджеров по продуктам, разработчиков, инженеров-программистов, специалистов по маркетингу и финансовых экспертов. Приятно, если в совете директоров проекта также есть известные консультанты.

Если можете, проведите исследование и по отдельным членам команды. Для начала проверьте их учетные записи в социальных сетях, чтобы узнать об их прошлых достижениях, а также об их активности на таких платформах, как LinkedIn, GitHub, Reddit, TradingView и YouTube.

То, как они взаимодействуют в социальных сетях, может указывать на их навыки, опыт и влияние. Вообще говоря, устоявшаяся команда с хорошей репутацией с меньшей вероятностью будет заниматься мошенничеством.

Заключительные мысли

Урожайное фермерство может быть жизнеспособной стратегией пассивного дохода для тех, кто имеет опыт эффективного управления рисками. Однако, учитывая нестабильный характер доходного фермерства и криптовалютных рынков в целом, для планирования надежной стратегии доходного фермерства требуются бдительность, усилия и время.

Если вы рассматриваете возможность выращивания урожая, вышеупомянутые подходы можно использовать в качестве отправной точки для снижения рисков. Кроме того, вам следует погрузиться глубже и провести комплексную проверку, прежде чем инвестировать в какие-либо финансовые возможности.

Дальнейшее чтение

  • Что такое выращивание доходности в децентрализованных финансах (DeFi)?

  • Руководство для начинающих по децентрализованным финансам (DeFi)

  • Руководство для начинающих по получению пассивного дохода с помощью криптовалюты

  • Почему и как проводить собственное исследование (DYOR) при инвестировании в криптовалюту

Отказ от ответственности и предупреждение о рисках. Этот контент предоставляется вам «как есть» только для общей информации и образовательных целей, без каких-либо заявлений или гарантий. Его не следует истолковывать как финансовую, юридическую или иную профессиональную консультацию, а также не рекомендуется покупать какой-либо конкретный продукт или услугу. Вам следует обратиться за советом к соответствующим профессиональным консультантам. Если статья написана сторонним автором, обратите внимание, что высказанные мнения принадлежат стороннему автору и не обязательно отражают точку зрения Binance Academy. Пожалуйста, прочитайте наш полный отказ от ответственности здесь для получения более подробной информации. Цены на цифровые активы могут быть нестабильными. Стоимость ваших инвестиций может снизиться или вырасти, и вы не сможете вернуть вложенную сумму. Вы несете единоличную ответственность за свои инвестиционные решения, и Binance Academy не несет ответственности за любые убытки, которые вы можете понести. Этот материал не следует рассматривать как финансовую, юридическую или другую профессиональную консультацию. Для получения дополнительной информации ознакомьтесь с нашими Условиями использования и Предупреждением о рисках.