Najważniejsze informacje
Agregatory DeFi zbierają informacje i usługi z wielu platform finansów zdecentralizowanych (DeFi) i konsolidują je w jedno, łatwe w użyciu interfejs.
Pomagają użytkownikom znaleźć najlepsze stawki za wymianę tokenów, pożyczanie, udzielanie pożyczek i rolnictwo wydajności, optymalizując transakcje na różnych platformach.
Korzystając z inteligentnych kontraktów i inteligentnych metod routingu, agregatory mogą dzielić lub zarządzać transakcjami, aby zabezpieczyć najlepsze oferty i zminimalizować koszty.
Chociaż ułatwiają DeFi i mogą poprawić zyski, użytkownicy powinni być świadomi ryzyk, takich jak błędy inteligentnych kontraktów i szybkie zmiany na rynku.
Wprowadzenie
Finanse zdecentralizowane, znane również jako DeFi, zmieniły sposób, w jaki korzystamy z usług finansowych, umożliwiając osobom pożyczanie, pożyczanie, handel i zarabianie bez polegania na bankach lub innych pośrednikach. Z biegiem czasu pojawiło się wiele platform DeFi, z których każda oferuje różne opcje pożyczania, stakowania lub wymiany tokenów. Przy tak wielu oddzielnych platformach, znalezienie najlepszych ofert może być wyzwaniem. Sprawdzanie każdej platformy po kolei zajmuje dużo czasu i może być przytłaczające, zwłaszcza dla nowych użytkowników.
Tutaj wkraczają agregatory DeFi. Zbierają dane z licznych platform DeFi i wykorzystują algorytmy oraz programy do identyfikacji najbardziej odpowiednich opcji dla Ciebie.
Czym są agregatory DeFi?
Agregatory DeFi to strony internetowe lub aplikacje, które gromadzą informacje z wielu źródeł DeFi, w tym zdecentralizowanych giełd (DEX), protokołów pożyczkowych i pul płynności. Zamiast odwiedzać każdą platformę osobno, możesz skorzystać z agregatora, aby zobaczyć wszystkie dostępne stawki i opcje jednocześnie.
Na przykład, gdy wymieniasz tokeny, użytkownik może chcieć uzyskać najlepszą cenę przy najniższych opłatach i minimalnym slippage. Agregatory DeFi przeszukują wiele zdecentralizowanych giełd i pul płynności, aby zidentyfikować i wykonać transakcje na najbardziej opłacalnych ścieżkach. Podobnie, w przypadku pożyczek lub rolnictwa wydajności, agregatory porównują stawki procentowe lub zyski w różnych protokołach.
Jak działają agregatory DeFi?
Zbieranie danych
Agregatory nieustannie śledzą ceny, dostępność płynności, stawki pożyczkowe i zyski z wielu platform DeFi. Uzyskują te informacje za pomocą interfejsów API, bezpośrednich zapytań do blockchaina, orakli i interakcji z inteligentnymi kontraktami. Ponieważ rynki DeFi zmieniają się szybko, dobry agregator będzie aktualizował swoje dane wiele razy na sekundę, aby utrzymać dokładne informacje.
Inteligentne routowanie
Po zebraniu danych, agregatory wykorzystują zaawansowane algorytmy, aby określić najlepszy sposób na zakończenie twojej transakcji. W przypadku wymiany tokenów mogą podzielić twoją transakcję na części i wysłać je przez różne giełdy lub pule, aby obniżyć koszty i zredukować wpływ na cenę. W przypadku pożyczek lub rolnictwa szukają protokołów, które oferują najwyższe zwroty, biorąc pod uwagę opłaty i ryzyka.
Ten krok jest ważny, ponieważ płynność w DeFi jest rozproszona na wielu platformach. Zamiast polegać na jednym miejscu, agregatory mogą rozdzielić twoje transakcje, aby osiągnąć lepsze ogólne wykonanie.
Wykonanie inteligentnego kontraktu
Gdy najlepsza trasa zostanie wybrana, agregatory wykorzystują inteligentne kontrakty do automatyzacji twoich transakcji. Programy te działają bezpośrednio na blockchainie, eliminując potrzebę pośredników i pomagając unikać błędów i opóźnień. Inteligentne kontrakty zapewniają również atomowość, co oznacza, że cała transakcja albo się powiedzie, albo całkowicie nie powiedzie.
Doświadczenie użytkownika
Agregatory DeFi zapewniają proste pulpity, które pozwalają użytkownikom wybierać pożądane działania, takie jak wymiana tokena, pożyczanie kryptowalut lub stakowanie w zamian za nagrody. Agregator następnie wyświetla zalecane opcje uporządkowane według kryteriów takich jak cena lub zwrot. Niektóre platformy pozwalają również ustawić preferencje, takie jak akceptowana ilość slippage lub optymalizacja dla niższych opłat za gaz (koszty transakcyjne).
Zalety i wady
Potencjalne korzyści
Os saves czas i wysiłek: Agregatory zmniejszają potrzebę ręcznego badania i porównywania wielu platform DeFi. Może to być szczególnie cenne dla użytkowników z ograniczonym czasem lub mniejszą wiedzą techniczną.
Lepsze oferty: Wykorzystując algorytmy i mechanizmy routingu, agregatory często pomagają użytkownikom zabezpieczyć lepsze stawki lub zyski.
Uproszczony dostęp: Agregatory obniżają bariery wejścia do DeFi dla nowych użytkowników, upraszczając złożone procesy do prostych przepływów pracy.
Poprawia efektywność rynku: Agregatory przyczyniają się do głębszej płynności i odkrywania cen, łącząc fragmentowane rynki i zachęcając do konkurencji między protokołami.
Potencjalne ryzyka
Wrażliwości inteligentnych kontraktów: Agregatory są zbudowane na inteligentnych kontraktach, a jak każdy protokół DeFi, te kontrakty mogą zawierać błędy lub luki w zabezpieczeniach. Jeśli zostaną wykorzystane, takie wrażliwości mogą prowadzić do włamań i potencjalnych strat finansowych.
Szybkie zmiany na rynku: Ceny i stawki DeFi mogą szybko się zmieniać. Najlepsza trasa lub stawka zidentyfikowana przez agregator może stać się nieaktualna podczas procesu potwierdzania transakcji.
Ryzyka centralizacji: Niektóre agregatory mogą polegać na centralizowanej infrastrukturze lub strażnikach, co wprowadza ryzyko kontrahenta.
Złożoność i opłaty: Agregatory mogą dodawać koszty takie jak opłaty za usługi i wydatki na gaz, co może zniwelować potencjalne oszczędności. Ich proces wieloetapowego routingu zwiększa również złożoność i może wprowadzać ryzyka, takie jak wyższe zużycie gazu i slippage.
Przykłady agregatorów DeFi
1inch: Koncentruje się na agregacji zdecentralizowanej wymiany (DEX). Protokół skanuje wiele DEX, aby znaleźć najefektywniejsze trasy dla wymiany tokenów.
Yearn.finance: Specjalizuje się w agregacji rolnictwa wydajności. Platforma automatyzuje proces wpłacania aktywów do skarbców, pomagając użytkownikom maksymalizować zyski bez wymagania ciągłej kontroli.
Zapper: Oferuje pulpit, który konsoliduje różne pozycje DeFi w jednym miejscu, ułatwiając zarządzanie portfelami i dostęp do możliwości zysku.
Podsumowanie
Agregatory DeFi to przydatne narzędzia, które mogą pomóc w łatwiejszym i bardziej efektywnym interakcjonowaniu z finansami zdecentralizowanymi. Łącząc dane, optymalizując ścieżki transakcji i automatyzując wykonanie, sprawiają, że DeFi jest bardziej dostępne i potencjalnie bardziej opłacalne. Jednak przestrzeń DeFi wiąże się z różnymi ryzykami, więc upewnij się, że rozumiesz produkty, zanim zaryzykujesz swoje aktywa i inwestuj tylko to, co możesz sobie pozwolić stracić.
Dalsza lektura
Czym są aktywa rzeczywiste (RWA) w DeFi i kryptowalutach?
Czym jest zautomatyzowany twórca rynku (AMM)?
Czym jest Uniswap V4?
Zastrzeżenie: Niniejsza treść jest przedstawiana na zasadzie „jak jest” w celach ogólnych informacji i edukacji, bez reprezentacji lub gwarancji jakiegokolwiek rodzaju. Nie powinna być interpretowana jako porada finansowa, prawna ani inna profesjonalna, ani nie jest przeznaczona do rekomendowania zakupu jakiegokolwiek konkretnego produktu lub usługi. Powinieneś szukać własnej porady od odpowiednich profesjonalnych doradców. Produkty wspomniane w tym artykule mogą nie być dostępne w twoim regionie. Gdzie artykuł jest dostarczany przez zewnętrznego autora, należy zauważyć, że wyrażone tam poglądy należą do zewnętrznego autora i niekoniecznie odzwierciedlają te z Binance Academy. Prosimy o zapoznanie się z naszym pełnym zastrzeżeniem w celu uzyskania dalszych informacji. Ceny aktywów cyfrowych mogą być zmienne. Wartość twojej inwestycji może spaść lub wzrosnąć, a ty możesz nie odzyskać zainwestowanej kwoty. Jesteś wyłącznie odpowiedzialny za swoje decyzje inwestycyjne, a Binance Academy nie ponosi odpowiedzialności za jakiekolwiek straty, które możesz ponieść. Niniejszy materiał nie powinien być interpretowany jako porada finansowa, prawna ani inna profesjonalna. Aby uzyskać więcej informacji, zobacz nasze Warunki korzystania i Ostrzeżenie o ryzyku.