Atslēgas līdzņemšanai

Jūs, iespējams, esat redzējuši šos divus līdzīgi izklausošos terminus — APY un APR, aplūkojot decentralizētās finanšu (DeFi) produktus. 

APY jeb gada procentu likme ietver ceturkšņa, mēneša, nedēļas vai dienas procentus, savukārt GPL jeb gada procentu likme to nedara. Šī vienkāršā atšķirība var būtiski mainīt atdeves aprēķinus noteiktā laika periodā. Tāpēc ir svarīgi saprast, kā šie divi rādītāji tiek aprēķināti un ko tas nozīmē atdevei, ko varat nopelnīt no saviem digitālajiem līdzekļiem.

APR pret APY  

Gan APR, gan APY ir būtiski svarīgi personīgo finanšu nolūkos. Sāksim ar vienkāršāku termiņu, gada procentu likmi (GPL). Tā ir procentu likme, ko aizdevējs nopelna par savu naudu — un ko aizņēmējs maksā par tās izmantošanu — viena gada laikā.

Piemēram, ja jūs ieskaitāt 10 000 ASV dolāru bankas krājkontā ar 20% GPL, pēc viena gada jūs saņemsiet procentus 2000 ASV dolāru. Jūsu procenti tiek aprēķināti, reizinot pamatsummu (10 000 USD) un GPL (20%). Tātad pēc viena gada jums būs kopā 12 000 USD. Pēc diviem gadiem jūsu kapitāls būs USD 14 000. Pēc trim gadiem jums būs 16 000 USD utt.

Pirms pievērsties gada procentuālajam ienesīgumam (APY), vispirms sapratīsim, kas ir saliktie procenti. Vienkārši sakot, tas nozīmē nopelnīt procentus par iepriekšējiem procentiem. Iepriekš minētajā piemērā, ja finanšu iestāde maksā procentus jūsu kontam katru mēnesi, jūsu bilance izskatīsies atšķirīgi katrā no gada divpadsmit mēnešiem. 

Tā vietā, lai 12. mēneša beigās saņemtu 12 000 ASV dolāru, jūs katru mēnesi saņemsiet procentus. Šie procenti tiek pievienoti jūsu depozīta pamatsummai, un summa, par kuru jūs nopelnāt procentus, palielinās, ejot mēnešiem. Katru mēnesi jums būs vairāk naudas, nopelnot procentus. Šo efektu sauc par salikšanu. 

Pieņemsim, ka jūs ieskaitāt 10 000 ASV dolāru bankas kontā ar 20% GPL, un procenti tiek palielināti katru mēnesi. Neiedziļinoties sarežģītajā matemātikā, viena gada beigās jūs iegūsit $ 12 194. Tas ir par USD 194 vairāk procentos, kas nopelnīti, vienkārši pieskaitot salikto procentu efektu. Cik lielus procentus jūs nopelnītu, ja GPL ir precīzi 20%, bet katru dienu tiek palielināti procenti? Tas jums dotu 12 213 USD. 

Salikšanas jauda ir iespaidīgāka ilgākā laika posmā. Pēc trim gadiem jūs iegūtu 19 309 ASV dolārus ar to pašu 20% GPL produktu ar ikdienas salikšanu. Tas ir par USD 3309 vairāk nopelnīto procentu nekā tas pats 20% GPL produkts bez salikšanas. 

Vienkārši iekļaujot saliktos procentus, jūs ar savu naudu nopelnīsiet daudz vairāk. Ņemiet vērā arī to, ka procenti atšķiras atkarībā no salikšanas biežuma. Jūs nopelnāt vairāk, ja salikšana notiek biežāk. Ikdienas salikšana radīs lielāku interesi nekā ikmēneša salikšana. 

Kā aprēķināt, cik daudz jūs varat nopelnīt, ja finanšu produkts piedāvā saliktos procentus? Šeit tiek izmantota gada procentuālā peļņa (APY). Varat izmantot formulu, lai GPL konvertētu uz APY atkarībā no salikšanas biežuma. 20% GPL ar ikmēneša salikšanu ir 21,94% APY. Ikdienas sajaukšanas gadījumā tas būtu vienāds ar 22,13% APY. Šie APY skaitļi atspoguļo gada procentu atdevi, ko nopelnāt pēc salikto procentu iekļaušanas. 

Kopumā GPL (gada procentu likme) ir vienkāršāka un statiskāka metrika: tā vienmēr tiek kotēta kā fiksēta gada likme. Bet APY (gada procentuālais ienesīgums) ietver procentus, kas nopelnīti par procentiem, vai saliktos procentus. Tas mainās atkarībā no maisīšanas biežuma. Viens no veidiem, kā iegaumēt atšķirību, ir atcerēties, ka “ienesīgumā” ir pieci burti (par vienu burtu vairāk nekā “likme”), un tas arī apzīmē sarežģītāku jēdzienu (un lielākus ienākumus).

Kā salīdzināt dažādas procentu likmes?  

No iepriekš minētā piemēra var redzēt, ka procentus var nopelnīt vairāk, ja tiek pievienoti procenti. Dažādu produktu cenas var būt norādītas kā APR vai APY. Šo atšķirību dēļ ir svarīgi izmantot to pašu terminu salīdzināšanai. Esiet piesardzīgs, salīdzinot produktus, jo, iespējams, jūs salīdzināt ābolus ar apelsīniem. 

Produkti ar augstāku APY ne vienmēr radīs lielākus procentus nekā produkti ar zemāku GPL. Varat viegli konvertēt APR un APY, izmantojot tiešsaistes rīkus, ja zināt salikšanas biežumu. 

Tas pats attiecas uz DeFi un citiem kriptovalūtu produktiem. Aplūkojot produktus, kas var reklamēt, izmantojot kriptovalūtu APY un APR, piemēram, kriptovalūtu ietaupījumus un likmju iemaksas, noteikti konvertējiet tos, lai varētu salīdzināt ābolus ar āboliem. 

Turklāt, salīdzinot divus DeFi produktus ar APY, pārliecinieties, vai tiem ir vienādi savienošanas periodi. Ja tiem ir vienāda GPL, bet viens maksā katru mēnesi, bet otrs katru dienu, tad tas, kas tiek aprēķināts katru dienu, var nopelnīt lielākus kriptovalūtu procentus.

Vēl viens svarīgs punkts, kas jāņem vērā, ir tas, ko APY nozīmē saistībā ar konkrēto kriptovalūtu produktu, kuru pārskatāt. Dažos produktu nodrošinājumos tiek izmantots termins “APY”, lai apzīmētu atlīdzību, ko var nopelnīt kriptovalūtā atlasītajā laika posmā, nevis faktisko vai paredzamo atdevi/ienesīgumu jebkurā fiat valūtā. Šī ir svarīga atšķirība, kas jānovērtē, jo kriptovalūtu aktīvu cenas var būt nepastāvīgas, un jūsu ieguldījumu vērtība (fiat izteiksmē) var samazināties vai pieaugt. Ja kriptovalūtu aktīvu cenas krasi krītas, jūsu ieguldījuma vērtība (fiat izteiksmē) joprojām var būt zemāka par sākotnējo fiat summu, ko bijāt ieguldījis, pat ja turpināsiet nopelnīt APY kriptoaktīvos. Tāpēc ir svarīgi rūpīgi pārskatīt attiecīgo produktu noteikumus un nosacījumus un veikt savu izpēti, lai pilnībā izprastu saistītos ieguldījumu riskus un to, ko APY nozīmē šajā konkrētajā kontekstā.

Noslēguma domas

APR un APY sākotnēji var šķist mulsinoši, taču ir viegli atšķirt vienu no otra, atceroties, ka gada procentuālais ienesīgums (APY) ir sarežģītāks rādītājs, kas ietver saliktos procentus. Tā kā procentu pelnīšana ietekmē procentus, APY vienmēr ir lielāks skaitlis, ja procenti tiek pieskaitīti biežāk nekā reizi gadā. Aprēķinot nopelnītos procentus, vienmēr ir jāpārbauda, ​​kuru likmi jūs skatāties.    

Atruna: šis saturs jums tiek piedāvāts tikai vispārīgas informācijas un izglītības nolūkos, bez jebkāda veida pārstāvniecības vai garantijas. To nevajadzētu interpretēt kā finanšu padomu, kā arī tas nav paredzēts, lai ieteiktu iegādāties kādu konkrētu produktu vai pakalpojumu. Lūdzu, izlasiet mūsu pilno atrunu šeit, lai iegūtu sīkāku informāciju. Digitālo aktīvu cenas var būt nepastāvīgas. Jūsu ieguldījuma vērtība var samazināties vai pieaugt, un jūs, iespējams, neatgūsit ieguldīto summu. Jūs esat pilnībā atbildīgs par saviem ieguldījumu lēmumiem, un Binance nav atbildīgs par jebkādiem zaudējumiem, kas jums var rasties. Nevis finanšu konsultācijas. Lai iegūtu papildinformāciju, skatiet mūsu lietošanas noteikumus un brīdinājumu par risku.