Kamēr Rietumi noslēdz pirmo mēnesi jaunajā gadā un Āzija sveic Čūskas gadu, BounceBit, kas dzimis Āzijā, izmanto šo brīdi, lai atklātu savu redzējumu un produktu ceļa karti 2025. gadam - gadam, kas ir pilns ar iespējām, inovācijām un izaugsmi.
Džeks Lu, BounceBit dibinātājs
Ievads: Apspriedīsim 2025. gadu ar CeDeFi + RWA
Kamēr tradicionālā finanses cīnās ar mainīgām procentu likmēm un pieaugošo institucionālo digitālo aktīvu pieņemšanu, 2025. gads ir nozīmīgs gads TradFi un DeFi saplūšanai. Reālo Aktīvu (RWAs) pāreja no eksperimentiem uz galveno plūsmu, kamēr kriptovalūtu ekosistēma nobriest, pārsniedzot spekulācijas uz patiesu izmantojamību. Šajā ainavā CeDeFi parādās kā kritiskais tilts starp šīm attīstošajām pasaulēm.
Pirms izklāstīt mūsu redzējumu par 2025. gadu, vēlos izteikt visdziļāko pateicību mūsu kopienai, partneriem un investoriem. Jūsu uzticība un atbalsts ir bijusi izšķiroša loma BounceBit izveidē par līderi CeDeFi un RWA jomā, un jūsu nepārtraukta ticība virza mūs uz priekšu.
Refleksijas par 2024. gadu: CeDeFi Ausma
2024. gadā kriptovalūtu tirgus piedzīvoja transformējošu pagriezienu. Bāzes arbitrāžas mehānisms tika pārdefinēts, paplašinot tā ietekmi ārpus institucionāliem dalībniekiem uz ikdienas lietotājiem, izmantojot inovatīvus on-chain produktus. Šis pārtraukums tika virzīts ar tehnoloģiju progresu fondu segregācijā un atspoguļošanā starp uzticības institūcijām un centralizētām biržām.
Risinājumi, piemēram, Ceffu’s MirrorX un Copper’s ClearLoop, nosaka jaunus caurspīdīguma, efektivitātes un drošības standartus. Viņi ieviesa spēcīgu konceptu: kapitāla efektivitāte var pastāvēt kopā ar uzticību.
Šīs inovācijas viļņa vidū BounceBit un Ethena izcēlās kā pionieri. Ethena koncentrējās uz bāzes slāņa arbitrāžas ienākumu izmantošanu, lai paplašinātu USDE un USDtb, uzsverot stabilo monētu pieņemšanu. BounceBit, no otras puses, ieviesa decentralizētu aktīvu pārvaldības tirgu, piedāvājot lietotājiem nepārspējamu brīvību izpētīt dažādas investīciju kombinācijas.
BounceBit trajektorija 2024. gadā parādīja organiskās izaugsmes spēku CeDeFi. Kamēr mūsu TVL agrā gadā sasniedza 1 miljardu dolāru mūsu priekš-TGE fāzē, patiesā mūsu modeļa validācija notika Q4. Pēc novembra CeDeFi V2 palaišanas mūsu TVL organiskā veidā pieauga no 200 miljoniem līdz vairāk nekā 700 miljoniem dolāru — ievērojama 3x izaugsme, kas panākta bez jebkādām tokenu emisijām vai punktu programmām. Šī izaugsme tieši pārvērtās par protokola maksām, novembrī un decembrī nosakot secīgus rekordus 2,5 miljoni un 3 miljoni dolāru attiecīgi, demonstrējot mūsu modeļa ilgtspējīgo ekonomiku.
(Avots: DefiLlama)
Mūsu platformas institucionālā pieņemšana sasniedza nozīmīgu punktu, kad Boyaa Interactive International Ltd (HKG: 0434), Āzijas lielākais publiski kotētais Bitcoin turētājs, ne tikai ieguldīja BounceBit, bet arī noslēdza stratēģisku partnerību, lai kopīgi paplašinātu mūsu CeDeFi ekosistēmu. Šī partnerība, kopā ar mūsu pozīciju kā pirmajai platformai, kas pieņēma BTCB BNB Chain, un stratēģiskām sadarbībām ar Ethena un Ondo Finance, validēja mūsu tiltu starp tradicionālo finansēm un kriptovalūtu inovācijām.
Mūsu globālā paplašināšanās turpina paātrināties. Balstoties Singapūrā, mēs esam izveidojuši dziļas saiknes ar Āzijas biržām un institucionāliem dalībniekiem, vienlaikus būvējot savu klātbūtni Rietumos. Kamēr es to rakstu, mūsu komanda pavada janvāri Ņujorkā, tiekoties ar RWA emitentiem un vadošajām finanšu institūcijām, lai paplašinātu mūsu ASV institucionālās partnerattiecības. Šī divu tirgu klātbūtne unikāli pozicionē mūs, lai savienotu Austrumu likviditāti ar Rietumu inovāciju.
Kamēr Ethena vadīja kapitāla apjoma jomā, koncentrējoties uz stabilo monētu pieņemšanu, BounceBit izcēlās ar bāzes stratēģiju pārveidošanu, lai nodrošinātu tokenos denominētus ienākumus plašam aktīvu klāstam, tostarp BTC, ETH, BNB, SOL un citiem; tehniskā sarežģītība un spēcīga riska pārvaldības sistēma atspoguļo unikālās stiprās puses un iespējas gan Rietumu, gan Āzijas tirgos. Mūsu tehnoloģiskais pārsvars, apvienojumā ar mūsu dziļo izpratni par abiem tirgiem, pozicionē mūs unikāli CeDeFi ainavā.
Ienākot 2025. gadā, BounceBit stāv divu transformējošu tendences krustojumā: Volstrītas pieaugošā apetīte pēc digitāliem aktīviem un Āzijas dominējošā loma kriptovalūtu tirdzniecības infrastruktūrā. Mēs ne tikai būvējam tiltu starp šīm pasaulēm - mēs radām pamatu jaunai finanšu paradigmai, kur tradicionālais kapitāls saskaras ar kriptovalūtu inovācijām, institucionālā uzticība sastop DeFi efektivitāti, un Austrumu tirgi saskaras ar Rietumu iespējām. Finanšu nākotne nav Austrumi vai Rietumi - tā ir abos, un BounceBit to padara iespējamu.
BounceBit Visiem Laika Apstākļiem Produkta Stratēģija
Kriptovalūtu tirgus cikliskā daba prasa pielāgojamību un uz priekšu domāšanu, gaidot attiecībā uz attiecīgo risku apetīti un portfeļa sadalījumu. BounceBit Visiem Laika Apstākļiem Stratēģija nodrošina pielāgotus risinājumus katrai tirgus fāzei:
2024: BTC Denominēti Reāli Ienākumu Produkti
Kad tirgus iegāja bull fāzē, BounceBit ieviesa BTC denominētus reālos ienākumu produktus, kļūstot par pirmo CeDeFi izstrādāto BTC ienākumu risinājumu, izmantojot bāzes arbitrāžu.
2025: Dolāra Denominēti Reāli Ienākumu Produkti
Cikla pēdējās fāzes parasti raksturo peļņas gūšana un riska izvairīšanās, virzot aktīvu rotāciju uz dolāru un dolāra ekvivalentiem. BounceBit pārvirzīs uzmanību uz dolāra denominētiem ienākumu produktiem, palīdzot investoriem pārvaldīt bull tirgus peļņu un nodrošināt ilgtermiņa kapitāla izaugsmi.
2025. gada Stratēģiskā Produkta Ieviešana:
Balstoties uz šo pamatu, mūsu ceturkšņa ceļa karte koncentrējas uz sistemātisku paplašināšanos:
Q1: BounceBit Prime ieviešana, galvenais institucionālais piedāvājums, apvienojot CeDeFi un RWA
Q2: BB Chain ekosistēmas stiprināšana ar RWA Kredītu Tirgu un CeDeFi lietojumprogrammām
Q3: RWA Norēķinu un Clearning House izvietošana tirgus stabilitātes uzlabošanai
Q4: Regulatīvi atbilstošs ienākumu produkts un institucionālo partnerattiecību paplašināšana
Mikro Iespējas: Rietumu Inovācija Satiek Āzijas Agilitāti
Rietumi koncentrējas uz labāko kapitāla tirgu aktīvu tokenizāciju, sākot no ASV valdības vērtspapīriem līdz naudas tirgus fondiem un privātajiem kredītiem. Patiesais izaicinājums ir radīt ilgtspējīgu, ilgtermiņa inovāciju un nodrošināt šiem aktīviem reālu izmantojamību ārpus to iekšējās ienākumu gūšanas.
Āzijas tirgi, ņemot vērā reģiona dominējošo lomu likviditātes vietās, piemēram, CEXs, ir vērsti uz jaunu mazumtirdzniecības un institucionālo likviditāti ienākšanu kriptovalūtās. Viņi pastāvīgi atkārto, ka nepieciešami labāki UI/UX un pēta jaunus veidus, kā samazināt uzņemšanas berzi.
Lielākā iespēja slēpjas šo divu paradigmu savienojumā: ļaujot Rietumu tokenizētajiem aktīviem piekļūt Āzijas kredītu un likviditātes infrastruktūrām. Padarot RWA par funkcionāliem, nodrošināmiem norēķinu aktīviem, šī savienošana var atbloķēt nozīmīgu izaugsmi un inovācijas.
BounceBit Prime: Institucionālais produkts divu ienākumu gūšanai
BounceBit 2025. gada misija ir vērsta uz šī tilta realizāciju. Ar BounceBit Prime mēs mērķējam uz Rietumu RWA un Āzijas dinamisko kredītu un likviditātes tirgu bezšuvju integrāciju.
Iedomājieties 2 scenārijus:
Kriptovalūtu fondu pārvaldnieks, kurš tur tokenizētus RWA, bet saskaras ar izaicinājumiem, lai maksimāli palielinātu savu kapitāla efektivitāti un ienākumu iespējas.
TradFi fondu pārvaldnieks, kurš vēro bāzes ienākumus, bet saskaras ar pretējo risku, kas saistīts ar stabilajām monētām un centralizētajām biržām.
Ar BounceBit Prime lietotāji var pārvērst RWA par ienākumu nesošiem norēķinu aktīviem un izmantot Āzijas spēcīgu kredītu un likviditātes infrastruktūru, lai piekļūtu dažādiem tirdzniecības un ienākumu gūšanas iespējām, vienlaikus apejot nepieciešamību turēt USDT/USDC centralizētajās biržās. Investori vairs nesaskaras ar kompromisu starp stabilitāti un izaugsmi - viņi var vienlaikus gūt ienākumus no bāzes tirdzniecības un riska brīviem valsts aktīviem droši un droši.
Tas nav tikai produkts; tas ir globāls finanšu risinājums, kas atbloķē RWA izmantojamību, uzlabo likviditāti un harmonizē Rietumu inovāciju stiprās puses ar Austrumu elastību.
Mikro Iespējas: Stabilo Monētu Barjeru Pārvarēšana
Stabilās monētas, kriptovalūtu likviditātes mugurkauls, rada iekšējas ierobežojumus:
Uzticības Barjeras
Gan valsts atbalstītu, gan algoritmisku stabilo monētu emisija privātām iestādēm rada nozīmīgas iekļūšanas barjeras TradFi dalībniekiem. Galvenās bažas ietver rezervju caurspīdīgumu, regulatīvo skaidrību, emitenta kredīta risku un algoritmisko stabilitāti(attiecībā uz algoritmiskajām stabilajām monētām), kas viss veicina ievērojamu berzi uzņemšanā.Izplatīšanas Šaurs Posms
Stabilo monētu emitenti lielā mērā paļaujas uz centralizēto biržu (CEX) sarakstiem izplatīšanai. Tomēr jauni dalībnieki bieži ievieš nelielas variācijas iepakojumos un ienākumu izplatīšanas mehānismos starp esošajām valsts atbalstītajām stabilajām monētām, sarežģījot CEX integrāciju un radot fragmentētu likviditāti.Vērtības Iegūšana
Stabilo monētu turētāji bieži saskaras ar kompromisu starp ienākumu gūšanu, izmantojot bāzes tirdzniecību, vai valsts ienākumiem, bet ne abus. Šis ierobežojums rodas no struktūras dizainiem, novirzot pamataktīva ienākumus uz emitentu.
Stabilo Monētu Alternatīvu Iespēja
Risinājums slēpjas pilnīgā stabilo monētu apešanā. Tieši integrējot tokenizētas valsts obligācijas un naudas tirgus fondus (kā BlackRock's BUIDL vai Franklin Templeton's BENJI) ar likviditātes vietām, izmantojot BounceBit, mēs varam atbloķēt likviditāti, uzlabot kapitāla efektivitāti un samazināt berzi TradFi uzņemšanā.
Galvenās inovācijas ietver:
Nodrošinājuma Paplašināšana: Tokenizēti RWA kā nodrošinājums dinamiskās likviditātes vietās.
Starpposma Izslēgšana: RWA integrācija izslēdz atkarību no stabilajām monētām kā starpniekiem, ļaujot nevainojamu TradFi uzņemšanu.
Ienākumu Paritāte: Iespējot dalībniekiem vienlaikus gūt ienākumus no bāzes tirdzniecības un valsts aktīvu riska brīvā likmes.
Šī pieeja nenoliedz stabilās monētas, bet gan izmanto to ierobežojumus, lai radītu elastīgākus un efektīvākus sistēmas.
BounceBit 1. slāņa Ekosistēmas Redzējums: CeDeFi un RWA Prime Pakalpojumi
RWA Norēķini, Restaking un Clearning House
Lai orientētos tirgus ciklos un atvieglotu aktīvu rotāciju, BounceBit ieviesīs norēķinu produktus. Šie produkti ļaus lietotājiem nevainojami sadalīt starp tokenu aktīviem, stabilajām monētām un tokenizētām valsts obligācijām, piemēram, BUIDL un BENJI, piedāvājot drošu un caurspīdīgu ceļu, lai pārvaldītu līdzekļus svārstīgajos periodos, vienlaikus gūstot zemas risku atdevi.
Šī redzējuma pamatakmens ir mūsu pionieru RWA atkārtotās likviditātes infrastruktūra. Integrējot regulētus, blokķēdē pamatotus ASV valdības naudas tirgus fondus kā atkārtotās likviditātes aktīvus BounceBit Chain tīkla drošībai, BounceBit paplašina robežas tam, kas ir iespējams, padarot RWA patiešām funkcionālus kriptovalūtu tirgos. Tradicionālie naudas tirgus fondi jau piedāvā stabilus ienākumus no valsts vērtspapīriem, bet, iekļaujot šos aktīvus mūsu ekosistēmā, mēs atbloķējam unikālas divu ienākumu iespējas: lietotāji var vienlaikus gūt ienākumus no valsts atbalstītiem ienākumiem, piedaloties bāzes tirdzniecības ienākumos, izmantojot mūsu CeDeFi infrastruktūru. Šis inovatīvais pieejas piemērs ilustrē mūsu misiju, kas ir savienot Rietumu finanšu inovācijas ar Āzijas tirdzniecības infrastruktūru, radot nebijušu kapitāla efektivitāti institucionālās klases aktīviem.
Turklāt mūsu RWA clearinghouse uzlabos RWA aktīvu likviditāti un apmaiņu ar līdzīgiem pamataktīviem. Tas atvieglos nevainojamu izsniegšanu, iznīcināšanu un maiņu starp dažādiem valsts atbalstītiem aktīviem, galu galā uzlabojot vispārējo likviditāti, savstarpējo darbspēju un likviditāti BounceBit ekosistēmā.
BounceBit Tīkla: CeDeFi Lietojumprogrammas
BounceBit Tīkls ir mūsu iniciatīva tieši atbalstīt jaunus protokolus, kas inovatīvi darbojas ar BounceBit CeDeFi infrastruktūru un RWA Kredītu Tirgiem, vienlaikus saskaņojot $BB ar šo jauno protokolu panākumiem. Mūsu infrastruktūrai nobriedušot, mēs redzam pirmo neatkarīgo projektu vilni, kas būvējas uz BounceBit CeDeFi infrastruktūras.
Viens jau paziņots pielietojums ir:
durian.win
durian.win, mobilā tirdzniecības platforma, kas tiks ievadīta 2025. gada pirmajā ceturksnī. Viņu pieeja vienkāršotai tirdzniecības mehānikai, apvienojumā ar 20% savu tokenu piedāvājuma piešķiršanu $stBB stakeriem, demonstrē tā veida ekosistēmas sinerģijas, kuru mēs gaidām redzēt vairāk, kad mūsu infrastruktūra kalpo kā pamats neatkarīgai inovācijai.
CeDeFi Likviditātes Ieguve (CLM)
Mūsu sākotnējā redzējuma pamatakmens, CeDeFi Likviditātes Ieguve (CLM), ir bijusi izstrādē kopš BounceBit sākotnējiem posmiem. Pēc mēnešiem sagatavošanās un partnerattiecību veidošanas, mēs tagad esam progresīvās īstenošanas fāzēs ar lielām biržām. CLM apbalvos tirdzniecības aktivitāti centralizētajās biržās ar tokenu stimuliem, savienojot CEX likviditāti un DeFi stimulēšanas mehānismus.
Sistēma rada saskaņotas intereses starp tirgotājiem, biržām un plašāku ekosistēmu, vienlaikus risinot pastāvīgās tradicionālās DeFi problēmas - fragmentētu likviditāti un ierobežotas ienākumu iespējas. Balstoties uz mūsu izveidoto pozīciju kā vadošai tirdzniecības vienībai, CLM ir dabiska mūsu infrastruktūras evolūcija.
Attīstība norit ātrāk nekā plānots, un biržas partnerības tiek noslēgtas, CLM kļūs par realitāti 2025. gadā, iezīmējot vēl vienu nozīmīgu soli mūsu misijā savienot tradicionālo tirdzniecību ar DeFi inovācijām.
Skatoties uz Priekšu
Veidojot šo tiltu starp Volstrītas aktīviem un Āzijas kredītu un likviditātes infrastruktūru, mēs aicinām:
Būvētāji, kuri var izmantot mūsu CeDeFi infrastruktūru - durian.win ir tikai pirmais piemērs tam, kas ir iespējams ar BounceBit infrastruktūru.
Iestādes, kas pēta RWA tokenizāciju un ienākumu ģenerēšanu - mūsu divu tirgu klātbūtne un pierādīta sadarbība ar tādiem partneriem kā Boyaa parāda, kas ir sasniedzams.
Lietotāji, kas meklē ilgtspējīgus ienākumus - neatkarīgi no tā, vai caur BTC arbitrāžu bull tirgos vai USD ienākumiem lāču tirgos, mūsu visiem laikapstākļiem paredzētā stratēģija ir izstrādāta jums.
Mūsu kopienai: Jūsu atbalsts 2024. gada notikumu gaitā, sākot no CeDeFi V2 līdz 700 miljoniem dolāru TVL, padarīja to iespējamu. 2025. gads ir par mūsu pamatredzējuma īstenošanu: padarīt RWA patiešām funkcionālus kriptovalūtu tirgos, vienlaikus savienojot Austrumu likviditāti ar Rietumu aktīviem.
-Džeks Lu Dibinātājs un izpilddirektors, BounceBit
