Parunāsim par kriptovalūtu tirdzniecību. Šī ir visdinamiskākā aktīvu klase uz planētas Zeme. Tā nodrošināto nepastāvību nevar saskaņot. Visā šajā rakstā es izcelšu dažus galvenos rādītājus, kas būtu jānovērtē, ja vēlaties iesaistīties kriptovalūtu tirdzniecībā.
Korelācijas matrica:
Ir saprātīgi uztvert kriptovalūtu kā augstāka riska un augstākas atdeves alternatīvu standarta akcijām. Vērtējot darījumus telpā, jābūt piesardzīgiem – ir jāgaida nepastāvība.
Zemāk ir Pearson korelācijas matrica, kas parāda datus starp SPY, NASDAQ un Gold attiecībā pret Bitcoin. Pozitīvas vērtības, kas ir tuvu 1, ir ļoti cieši saistītas, negatīvās vērtības, kas tuvojas -1, ir negatīvi korelētas.
Pats par sevi saprotams, taču ir redzama tendence: kriptovalūtas/akcijas parasti pārvietojas kopā,
Paturot to prātā, tas rada precedentu, ka mums ir jānovērtē Bitcoin un kriptovalūtu tirgus kā tradicionālo tirgu paplašinājums, kas ir pakļauts tiem pašiem pamatfaktoriem.
Mērīts Bitcoin:
Līdzīgi kā akcijas var izmērīt dolāros, eiro vai mārciņās, kriptovalūtai ir dažādas relatīvās vērtības atkarībā no atsauces aktīva. Izmantojot XRP Weekly kā gadījuma izpēti, mēs varam skaidri redzēt kādu labvēlīgu cenu darbību, jo tā ietilpst dziļas vērtības teritorijā.
Kā jūs drīz redzēsit, tā ir izteikti atšķirīga diagramma no USD vērtības.
Mērīts dolāros:
Novērtējot 12H XRP dolāra vērtību, šķiet, ka tas ir "nobriedušāks" tirgus struktūras attīstībā. Turklāt varētu apgalvot, ka tam ir mazāka nepastāvība.
Iemesls, kāpēc ir jāņem vērā gan Bitcoin, gan dolāra vērtība, ir tendence "bitcoin sezonai" salīdzinājumā ar "altcoin sezonu", ko mēra ar galvenajiem rādītājiem, piemēram, BTC.D..
Bitcoin dominēšana:
BTC.D vai ALT.D (tirdzniecības skatā var izmantot jebkuru alternatīvo monētu) ir iegūtās tirgus kapilitācijas rādītājs, kas dalīts ar kopējo kriptovalūtu tirgus ierobežojumu.
Šajā gadījumā ir skaidri redzams, ka Bitcoin ir iekarojis ievērojamu tirgus daļu un absorbē dominējošo stāvokli tirgū.
Kad Bitcoin Dominance atrod atbalstu = Bitcoin Bull Market nenovēršami
Kad Bitcoin Dominance saskaras ar pretestību = Alt Season Opportunity.
Kā jau jebkas, tas netiek solīts. Papildu konteksts, piemēram, kapitulējošais lāču tirgus, var izraisīt BTC.D pieaugumu, nenovērtējot pašu Bitcoin.
Atvērtā interese:
Šī metrika sniedz ieskatu atvasināto instrumentu tirgū un virzienu tajā. Lieli OI pieaugumi/kritumi liecina par pozīciju uzkrāšanu vai likvidāciju. Nākamais loģiskais jautājums: izgāztuve vai sūknis?
uz kuru nav pilnīgas atbildes.
Finansējuma likmes sniedz zināmu ieskatu par to, vai lielākā daļa ir buļļi vai lāči. Apvienojot iepriekš redzamo OI attēlu, ir skaidri redzams, ka ir "vidējais" OI ar bullish novirzi. To varētu interpretēt tā, ka tirgus ir spēcīgs un meklē Bitcoin, lai turpinātu kāpšanu — lieliska iespēja likviditātes krīzei līdz lejupslīdei.
Iesaiņojot:
Kaut ko iemācīties? noteikti seko līdzi!
Nākamajā rakstā mēs apspriedīsim līdzsvarotu pieeju tirgus analīzei :)
