TL;DR

I livelli di stop loss e take profit sono due concetti fondamentali su cui molti trader fanno affidamento per determinare le proprie strategie di uscita dal trading a seconda del rischio che sono disposti a correre. Queste soglie vengono utilizzate sia nei mercati tradizionali che in quelli delle criptovalute e sono particolarmente apprezzate dai trader il cui approccio preferito è l'analisi tecnica.

introduzione

Il timing del mercato è una strategia in cui investitori e trader cercano di prevedere i futuri prezzi di mercato e trovare un livello di prezzo ottimale per acquistare o vendere asset. Con questo approccio, capire quando uscire dal mercato è fondamentale. È qui che entrano in gioco i livelli di stop-loss e take-profit.

I livelli di stop loss e take profit sono obiettivi di prezzo che i trader si prefiggono in anticipo. Spesso utilizzati come parte della strategia di uscita di un trader disciplinato, questi livelli predeterminati sono progettati per ridurre al minimo il trading emotivo e sono essenziali per la gestione del rischio.

Livelli di stop loss e take profit

Un livello di stop-loss (SL) è il prezzo predeterminato di un asset, fissato al di sotto del prezzo corrente, al quale la posizione viene chiusa per limitare la perdita di un investitore su questa posizione. Al contrario, un livello di take profit (TP) è un prezzo preimpostato al quale i trader chiudono una posizione redditizia.

Invece di utilizzare ordini di mercato in tempo reale, i trader possono impostare questi livelli per attivare la vendita automatica senza dover monitorare i mercati 24 ore su 24, 7 giorni su 7. Binance Futures, ad esempio, ha una funzione Stop Order che combina ordini stop-loss e take-profit. Il sistema decide se un ordine è stop-loss o take-profit in base ai livelli di prezzo limite e all'ultimo prezzo o prezzo mark quando viene effettuato l'ordine.

Perché utilizzare i livelli di stop-loss e take-profit?

Esercizio di gestione del rischio

I livelli SL e TP riflettono le attuali dinamiche del mercato e coloro che sanno come identificare correttamente i loro valori ottimali stanno essenzialmente identificando opportunità di trading favorevoli e livelli di rischio accettabili. La valutazione del rischio utilizzando i livelli SL e TP può svolgere un ruolo cruciale nel preservare e far crescere il tuo portafoglio. Non solo proteggi sistematicamente le tue partecipazioni dando priorità alle operazioni meno rischiose, ma stai anche impedendo che il tuo portafoglio venga completamente spazzato via. Pertanto, molti trader utilizzano i livelli SL e TP nelle loro strategie di gestione del rischio.

Prevenire il trading emotivo

Lo stato emotivo di una persona in un dato momento può influenzare pesantemente il processo decisionale, ed è per questo che alcuni trader si affidano a una strategia preimpostata per evitare di fare trading in condizioni di stress, paura, avidità o altre potenti emozioni. Imparare a identificare quando chiudere una posizione può aiutarti a evitare di fare trading d'impulso, permettendoti di gestire le tue operazioni in modo strategico piuttosto che in modo stravagante.

Calcolare il rapporto rischio-rendimento

I livelli di stop loss e take profit vengono utilizzati per calcolare il rapporto rischio-rendimento di un’operazione.

Il rapporto rischio-rendimento è la misura del rischio assunto in cambio di potenziali ricompense. In generale, è meglio entrare in operazioni che hanno un rapporto rischio-rendimento più basso poiché significa che i tuoi potenziali profitti superano i potenziali rischi.

Puoi calcolare il rapporto rischio-rendimento con questa formula:

Rapporto rischio-rendimento = (Prezzo di entrata - Prezzo di stop loss) / (Prezzo di take profit - Prezzo di entrata)

Come calcolare i livelli di stop-loss e take-profit

Esistono vari metodi che i trader possono utilizzare per determinare i livelli ottimali di stop-loss e take-profit. Questi approcci possono essere utilizzati indipendentemente o in combinazione con altri metodi, ma l’obiettivo finale è sempre lo stesso: utilizzare i dati esistenti per prendere decisioni più informate su quando chiudere una posizione.

Livelli di supporto e resistenza

Supporto e resistenza sono concetti fondamentali familiari a qualsiasi trader tecnico sia nei mercati tradizionali che in quelli crittografici.

I livelli di supporto e resistenza sono aree su un grafico dei prezzi che hanno maggiori probabilità di sperimentare un aumento dell'attività di trading, sia di acquisto che di vendita. Ai livelli di supporto, si prevede che i trend al ribasso subiranno una pausa a causa dell’aumento dei livelli di attività di acquisto. Ai livelli di resistenza, si prevede che i trend rialzisti subiscano una pausa a causa dell'aumento dei livelli di attività di vendita.

I trader che utilizzano questo metodo in genere impostano il livello di take profit appena sopra il livello di supporto e il livello di stop loss proprio sotto il livello di resistenza che hanno identificato.

Ecco una spiegazione dettagliata delle nozioni di base su supporto e resistenza.

Medie mobili

Questo indicatore tecnico filtra il rumore del mercato e attenua i dati sull'azione dei prezzi per presentare la direzione di un trend.

Le medie mobili (MA) possono essere calcolate su un periodo più o meno lungo, a seconda delle preferenze dei singoli trader. I trader monitorano attentamente le medie mobili, cercando opportunità di vendita o acquisto presentate nei segnali crossover, dove due diverse MA si incrociano su un grafico. Puoi leggere in dettaglio le medie mobili.

In genere, i trader che utilizzano la MA identificano i livelli di stop-loss al di sotto di una media mobile a lungo termine.

Metodo percentuale

Invece di un livello predefinito calcolato utilizzando indicatori tecnici, alcuni trader utilizzano una percentuale fissa per determinare i livelli SL e TP. Ad esempio, possono scegliere di chiudere la propria posizione una volta che il prezzo di un asset è superiore o inferiore del 5% al ​​prezzo inserito. Si tratta di un approccio semplice che funziona bene per i trader che non hanno molta familiarità con gli indicatori tecnici.

Altri indicatori

Abbiamo menzionato alcuni strumenti TA comuni utilizzati per stabilire i livelli SL e TP, ma i trader utilizzano molti altri indicatori. Ciò include il Relative Strength Index (RSI), che è un indicatore di momentum che segnala se un asset è ipercomprato o ipervenduto, le Bande di Bollinger (BB), che misurano la volatilità del mercato, e il Moving Average Convergence Divergence (MACD), che utilizza medie mobili esponenziali come punti dati.

Pensieri conclusivi

Many traders and investors use one or a combination of the approaches above to calculate stop-loss and take-profit levels. These levels serve as technical motivations for them to exit a trade, be it to abandon a losing position or realize potential profits. Note that these levels are unique to each trader and do not guarantee successful performance.  Instead, they guide decision-making, making it more systematic and robust. Thus, evaluating risk by identifying stop-loss and take-profit levels or using other risk management strategies is a good trading habit.