Le protocole de finance décentralisée (DeFi) DFlow a levé 5,5 millions de dollars lors d'un cycle de financement mené par la société de capital-risque cryptographique Framework Ventures, a annoncé le projet mardi.
Parmi les autres investisseurs participant à la collecte de fonds figuraient Coinbase Ventures, Circle Ventures, Cumberland, Wintermute Ventures, Spartan Group et ZeePrime. DFlow avait déjà levé 2 millions de dollars lors d'un cycle de financement de démarrage début 2022.
DFlow est un protocole DeFi qui permet aux teneurs de marché d'acheter des flux d'ordres directement à partir d'applications de portefeuille, avec la garantie que le teneur de marché assurera l'exécution au meilleur prix. DFlow définit le meilleur prix comme le prix public le plus bas regroupé par rapport aux échanges centralisés et décentralisés.
La société affirme que le trading actuel de crypto-monnaies est coûteux pour les clients de détail et n'a pas la qualité d'exécution caractéristique des marchés d'actions traditionnels.
"Si vous regardez les marchés boursiers, les investisseurs particuliers ne négocient pas directement sur le NYSE, ils négocient sur Robinhood contre des teneurs de marché, qui peuvent se couvrir sur le NYSE", a déclaré Nitesh Nath, fondateur et PDG de DFlow, qui a auparavant travaillé comme chercheur quantitatif chez le géant commercial DRW, basé à Chicago. "Nous améliorons ce système de cryptographie, mais les idées de haut niveau sont similaires."
Sur les marchés d'actions traditionnels, des maisons de courtage telles que Robinhood (HOOD) concluent des accords avec des teneurs de marché institutionnels comme Citadel pour leur vendre le flux d'ordres des investisseurs particuliers. La pratique, appelée paiement pour le flux de commandes, a fait l'objet d'un examen minutieux lors de l'audition du House Financial Services Committee sur la frénésie commerciale de Gamestop.
La version cryptographique de cette pratique verrait les teneurs de marché placer des offres avec des applications de portefeuille pour avoir le privilège de négocier contre des transactions effectuées via le portefeuille. DFlow affirme que la technologie blockchain apporterait de la transparence au processus de paiement de la « boîte noire » pour le flux de commandes, car les enchères des teneurs de marché seraient visibles sur la chaîne et appliquées par un contrat intelligent. Il introduira également un algorithme open source de suivi de la réputation pour évaluer les marqueurs du marché, ce qui signifie que le public pourra examiner les critères utilisés pour sélectionner les teneurs de marché.
