Binance hat kürzlich sein Derivateangebot erweitert, indem es AZTEC Pre-Market Perpetual Futures in Standard Perpetual Contracts umgewandelt hat, wirksam am 15. März 2025 um 07:00 Uhr UTC. Während dies wie ein weiteres Produktupdate erscheinen mag, ist es tatsächlich ein bedeutender Schritt in der Evolution der Krypto-Derivate, der Händlern anspruchsvollere Werkzeuge bietet, um den Markt zu navigieren.
Was hat sich geändert?
Die Umwandlung hat bestehende Pre-Market-Positionen in Standard Perpetual Futures überführt, ohne die Funding-Raten oder aktiven Positionen zu beeinflussen. Standard Perpetuals bringen wichtige Verbesserungen:
Bessere Liquidität und engere Spreads
Integration mit den Risikomanagementsystemen von Binance
Zugang zu der vollständigen Suite von Handelswerkzeugen
Diese Änderung wurde während Phasen niedriger Volatilität durchgeführt, um Marktstörungen zu vermeiden. Händler behielten automatisch ihre Positionen, wodurch der Übergang nahtlos wurde.
Warum Perpetual Futures wichtig sind
Perpetual Futures unterscheiden sich von traditionellen Futures, da sie nicht ablaufen. Sie verwenden Finanzierungssätze, um die Vertragspreise mit dem zugrunde liegenden Vermögenswert in Einklang zu halten. Dadurch können Händler:
Positionen unbegrenzt halten
Hedge-Portfolios effizient verwalten
Arbitrage-Möglichkeiten erkunden
Seit der Einführung der Bitcoin-Futures im Jahr 2017 haben sich Krypto-Derivate von Nischenprodukten zu Mainstream-Instrumenten entwickelt, wobei das gesamte offene Interesse im ersten Quartal 2025 auf über 70 Mrd. USD geschätzt wird und die institutionelle Teilnahme fast 42 % erreicht.
Warum AZTEC?
AZTEC ist ein datenschutzorientiertes Protokoll auf Ethereum, das Zero-Knowledge-Proofs für vertrauliche Transaktionen verwendet. Dies macht es für Institutionen und datenschutzbewusste Händler attraktiv. Sein Token wird für Protokolloperationen und Governance verwendet und schafft klare wirtschaftliche Anreize.
Durch den Handel mit AZTEC Perpetual Futures können Händler:
Positionen zur Annahme von Datenschutztechnologien einnehmen
Risiken präzise im Vergleich zu Spot-Märkten managen
Hedging-Strategien neben großen Vermögenswerten wie Ethereum erkunden
Risikomanagement und strategische Überlegungen
Perpetual Futures sind mächtig, aber komplex. Händler sollten Folgendes beachten:
Liquidationsrisiko, wenn die Sicherheiten sinken
Verpflichtungen hinsichtlich der Finanzierungssätze im Laufe der Zeit
Gegenseitige und technologische Risiken
Regulatorische Änderungen, die die Verfügbarkeit beeinflussen können
Professionelle Händler mildern diese oft, indem sie Positionen diversifizieren, den Hebel begrenzen und die Finanzierungssätze genau überwachen.
Blick nach vorn: Wie Händler AZTEC Perpetual Futures angehen können
Der Start der AZTEC Perpetual Futures von Binance hebt hervor, wie sich Krypto-Derivate weiterentwickeln und Händlern anspruchsvolle Werkzeuge bieten, um sich in einem zunehmend komplexen Markt zurechtzufinden. Das Verständnis der Mechanik der Finanzierungssätze, Liquidität und Volatilität von perpetual contracts ist entscheidend für informierte Entscheidungen.
Händler können diese Instrumente nutzen, um Ansichten zu aufkommenden Technologien wie datenschutzorientierten Protokollen zu äußern, Risiken abzusichern oder Arbitrage-Möglichkeiten zu erkunden. Erfolg erfordert jedoch eine sorgfältige Strategie, Risikobewusstsein und Aufmerksamkeit für die Marktbedingungen. Durch die Kombination von Wissen über den zugrunde liegenden Vermögenswert mit disziplinierten Handelspraktiken können Teilnehmer sicherer und verantwortungsbewusster mit diesen fortschrittlichen Produkten umgehen.
