Hlavní poznatky
Index strachu a chamtivosti v kryptoměnách měří sentiment kryptoměnového trhu na škále od 0 do 100. Je založen na Indexu strachu a chamtivosti CNNMoney, původně navrženém pro analýzu akciového trhu.
Strach (skóre od 0 do 49) naznačuje podhodnocení a nadbytek nabídky na trhu. Chamtivost (skóre od 50 do 100) naznačuje nadhodnocení aktiv a možnou tržní bublinu.
Všimnout si změn v úrovni strachu a chamtivosti může být užitečné ve vaší obchodní strategii, zejména při rozhodování o vstupu nebo výstupu z kryptoměnových trhů.
Úvod
Při rozhodování, zda koupit nebo prodat na kryptoměnových trzích, dobrý obchodník nebo investor vždy hledá podpůrná data. Existují grafy, které je třeba sledovat, základy, které je třeba analyzovat, a tržní sentiment, do kterého se lze ponořit. Nicméně studovat každou dostupnou metrikou a index není nejefektivnější využití času.
S Indexem strachu a chamtivosti v kryptoměnách poskytuje kombinace sentimentu a základních metrik pohled na strach a chamtivost na trhu. I když byste se na tento indikátor neměli spoléhat sami, může vám pomoci zjistit celkový pocit na kryptoměnových trzích.
Co je index?
Index agreguje více datových bodů do jedné statistické míry. Například Dow Jones Industrial Average (DJIA) sleduje akciový trh vážením cen 30 hlavních amerických společností. Investoři mohou získat expozici těmto akciím zakoupením finančních nástrojů souvisejících s DJIA.
Index strachu a chamtivosti v kryptoměnách je také váženou mírou tržních dat, ale to je místo, kde podobnosti končí. Index strachu a chamtivosti v kryptoměnách není něco, co byste mohli zakoupit nebo jakýkoli finanční nástroj. Je to pouze tržní indikátor, který může doplnit vaši analýzu.
Co je tržní indikátor?
Tržní indikátory pomáhají obchodníkům a investorům efektivněji analyzovat data. Tyto indikátory existují ve třech hlavních formách:
Technická analýza (TA): Zkoumá cenové pohyby, obchodní objem a statistické trendy pomocí TA indikátorů, jako jsou klouzavé průměry a Ichimoku Clouds.
Fundamentální analýza (FA): Vyhodnocuje vnitřní hodnotu aktiva zkoumáním faktorů, jako je adopce uživatelů a celková tržní kapitalizace.
Analýza sentimentu: Měří sentiment investorů prostřednictvím sociálních médií, diskusí v komunitě a veřejného mínění.
Index strachu a chamtivosti v kryptoměnách je pouze jedním z mnoha tržních indikátorů. Dalšími příklady jsou Index býků a medvědů od Augmento a WhaleAlert, který sleduje velké převody od velryb na kryptoměnových trzích. Do určité míry se výzkum kryptoměn silně spoléhá na analýzu sociálních médií, komunity a veřejného mínění. Takže analýza sentimentu může být užitečná při obchodování s kryptoměnami.
Co je Index strachu a chamtivosti?
CNNMoney původně vyvinul Index strachu a chamtivosti pro analýzu sentimentu na akciovém trhu. Webová stránka Alternative.me jej později přizpůsobila pro kryptoměnový trh.
Index strachu a chamtivosti v kryptoměnách analyzuje koš různých trendů a tržních ukazatelů, aby určil, zda se účastníci trhu cítí chamtivě nebo se strachují. Skóre 0 naznačuje extrémní strach, zatímco 100 naznačuje extrémní chamtivost. Skóre 50 ukazuje, že trh je poněkud neutrální.
Strachový trh by mohl naznačovat, že kryptoměny jsou podhodnocené. Příliš mnoho strachu na trhu může vést k nadměrnému prodeji a přehnané panice. Strach nutně neznamená, že trh vstoupil do dlouhodobého medvědího trendu. Místo toho to můžete považovat za krátkodobé nebo střednědobé vodítko k celkovému sentimentu na trhu.
Chamtivost na trhu je opačná situace. Pokud jsou investoři a obchodníci chamtiví, existuje možnost nadhodnocení a tržní bubliny. Představte si situaci, kdy FOMO (strach z promeškání) způsobuje, že investoři pumpují trhy. Zvýšená chamtivost vede k nadměrné poptávce, což uměle zvyšuje cenu.
Jak funguje Index strachu a chamtivosti v kryptoměnách?
Každý den index vypočítává novou hodnotu od 0 do 100. K březnu 2025 Index strachu a chamtivosti v kryptoměnách používá data související s Bitcoinem a dalšími hlavními kryptoměnami. Důvodem je významná korelace BTC s kryptoměnovým trhem jako celkem, pokud jde o cenu a sentiment.
Můžete rozdělit škálu indexu do následujících kategorií:
0-24: Extrémní strach (oranžová)
25-49: Strach (ambar/žlutá)
50-74: Chamtivost (světle zelená)
75-100: Extrémní chamtivost (zelená)
Index vypočítává hodnotu kombinováním pěti různých vážených tržních faktorů.
1. Volatilita (25 % skóre indexu). Volatilita měří aktuální hodnotu Bitcoinu ve srovnání s průměry za posledních 30 a 90 dní. Index používá volatilitu jako zástupce nejistoty na trhu.
2. Tržní momentum/objem (25 % indexu). Aktuální obchodní objem a tržní momentum se porovnávají s průměrnými hodnotami za předchozích 30 a 90 dní a poté se kombinují. Stálý vysoký objem nákupů naznačuje pozitivní nebo chamtivý sentiment na trhu.
3. Sociální média (15 %). Tento faktor se zaměřuje na počet hashtagů X souvisejících s Bitcoinem a jejich míru interakce. Obvykle stálý a neobvykle vysoký počet interakcí souvisí spíše s tržní chamtivostí než se strachem.
4. Dominance Bitcoinu (10 %). Tento vstup měří dominanci BTC na trhu. Zvýšená tržní dominance ukazuje na nové investice a možné přealokování prostředků z altcoinů.
5. Google Trends (10 %). Zkoumáním dat Google Trends pro hledané dotazy související s Bitcoinem může index poskytnout přehled o sentimentu na trhu. Například nárůst hledání "bitcoin podvod" nebo "manipulace s cenou bitcoinu" by naznačoval více strachu na trhu.
6. Výsledky průzkumů (15 %). Tento vstup je v současnosti pozastaven a je tomu už nějakou dobu.
Mohu použít index pro dlouhodobou analýzu?
Indikátor nefunguje tak dobře na dlouhodobou analýzu cyklů kryptoměnového trhu. Během býčího nebo medvědího trendu existuje více cyklů strachu a chamtivosti. Tyto změny mohou být užitečné pro swing tradery. Ale pro investory, kteří chtějí HODL, bude obtížné předpovědět změnu z býčího na medvědí trh pouze na základě indexu. Pravděpodobně budete potřebovat analyzovat i další aspekty trhu, abyste získali dlouhodobou perspektivu.
Jak obvykle, doporučená rada je, abyste se nespoléhali pouze na jeden indikátor nebo styl analýzy. Ujistěte se, že si uděláte vlastní průzkum (DYOR) před investováním jakýchkoliv peněz, a investujte pouze to, co si můžete dovolit ztratit.
Závěrečné myšlenky
Index strachu a chamtivosti v kryptoměnách je jednoduchý způsob, jak shromáždit a shrnout celou řadu základních a tržních sentimentových metrik. Místo toho, abyste to dělali sami, můžete se spolehnout na indikátor, který sleduje sociální média, Google Trends a další statistiky. Pokud jej chcete zahrnout do své analýzy, zvažte jeho doplnění dalšími metrikami a indikátory pro získání vyváženějšího pohledu.
Další čtení
5 základních indikátorů používaných v technické analýze
Co je sentiment na kryptoměnovém trhu?
Psychologie tržních cyklů
Tento článek je pouze pro vzdělávací účely. Tento obsah je vám předkládán na základě "tak, jak je", pouze pro obecné informace a vzdělávací účely, bez jakéhokoli zastoupení nebo záruky jakéhokoli druhu. Neměl by být vykládán jako finanční, právní nebo jiná odborná rada, ani není zamýšlen jako doporučení k nákupu jakéhokoli konkrétního produktu nebo služby. Měli byste si vyžádat vlastní rady od příslušných odborných poradců. Produkty zmíněné v tomto článku nemusí být dostupné ve vaší oblasti. Kde je článek přispěn třetí stranou, prosím, vezměte na vědomí, že názory vyjádřené patří třetí straně a nemusí nutně odrážet názory Binance Academy. Prosím, přečtěte si naše úplné prohlášení pro další podrobnosti. Ceny digitálních aktiv mohou být volatilní. Hodnota vaší investice může klesnout nebo vzrůst a nemusíte získat zpět investovanou částku. Jste jedině odpovědní za svá investiční rozhodnutí a Binance Academy nenese odpovědnost za jakékoli ztráty, které můžete utrpět. Tento materiál by neměl být vykládán jako finanční, právní nebo jiná odborná rada. Pro více informací si přečtěte naše Podmínky použití a Upozornění na riziko.
